В этой статье:

Рекомендуем!  Баланс состоит из следующих разделов

Рентабельность продаж — как рассчитать

Как посчитать рентабельность продаж по балансу?

Основной показатель для определения доходности компании, организации или предприятия — рентабельность. Правильно рассчитать представленный уровень финансовой доходности помогут специальные формулы, которые указывают соотношение между прибылью до выплаты налогов к сумме продаж за определенное количество времени.

Определить все коэффициенты, нормативные понятия, определения и показатели можно, зная виды прибыльности. Кроме этого, существующий показатель может характеризовать общие выводы о финансовом положении на предприятии.

Соответственно, отрицательное отношение будет говорит о том, что следует что-то менять. Положительный уровень чистой прибыли свидетельствует об успехах компании в деятельности.

Что это такое?

Качественный расчет всех основных финансовых показателей компании невозможен без учета и определения такого показателя, как рентабельность продаж. В русском языке указанное слово появилось из немецкого. В оригинале существует значение rentabel, что дословно переводится как доходность или полезность.

Обратите внимание! Для деятельности любого предприятия, основным показателем успешности является прибыльность продаж — это основной операционный показатель суммы, которая получена после выплаты всех налоговых отчислений.

Простыми словами, рассматриваемое значение может определяться как доходность компании или определенного процесса деятельности. Если уровень маленький или минусовой, то компании приходится стараться продавать больше и наращивать потенциал. При помощи оценки этого показателя, руководство и учредители компании имеют представление о состоянии дел.

Указанное определение может показывать долю, которая приходится на прибыль с каждой единицы вложенных в процесс изготовления средств, а также каждой денежной единицы, которая была получена в результате работы компании. Посчитать показатель можно одновременно в нескольких видах:

  • в качестве соотношения, указанного в процентах;
  • в виде числового результата.

Пример снижения или роста показателя производства

Эффективность деятельности компании любой формы собственности зависит от большого количества различных условий и факторов. Наиболее важное значение имеют уровни рентабельности изготовления, активов, прибыльность или убыточность существующих производственных процессов, качество выпускаемого товара, наличие спроса на него. Кроме этого, могут рассчитываться цены, предоставляемые конкурентами и другие показатели внешних факторов.

Показатель рентабельности проданной продукции относится к значениям ценовой политики предприятия и возможности по контролю ресурсов, которые были использованы в процессе хозяйственной деятельности за определенный период времени. Отличия, которые существуют в конкурентных стратегиях и линейках продукции могут являться фактором появления большого разнообразия значений прибыльности продаж в разных предприятиях. Применяется для того, чтобы найти и посчитать операционную эффективность предприятий.

Но, требуется принимать тот факт, что даже если уровни выручки идентичны, как и затраты на операционную деятельность вместе с прибылями до выплаты налогов, у нескольких компаний одновременно, то прибыльность продаж может значительно отличаться. Это происходит по причине большого влияния количества процентных выплат на показатель чистой прибыли.

Как получается показатель чистой прибыли

Важно! Большинство зарубежных организаций считают наиболее важным показателем количество прибыли до выплаты налогов.

Виды

Четкого определения, которое бы сказало, что представляет собой рентабельность, не существует. В различной практике эффективность работы предприятия измеряется несколькими показателями одновременно. Совокупность значений сможет показать, сколько предприятие заработало от той или иной реализации продукции. Каждое производственное направление или сфера услуг опирается на собственные, удобные только им значения. На сегодняшний день принято выделять несколько видов доходности предприятия в числовом эквиваленте. Это следующие показатели:

  • доходность собственного капитала. Указанное значение является основным экономическим показателем для учредителя, владельца или инвестора компании. Проведя расчет и получив определенный баланс в направлении личного капитала, можно понять, насколько качественно прошло целевое использование вложенных в деятельность средств;
  • эффективность производственной деятельности. Представленный показатель представляет собой оценку, визуализирующую продуктивность использования имущественных средств (оборотного и основного фондов), в процессе производственной деятельности;
  • показатель доходности продукции. Значение указанного показателя определяет эффективность продажи продукции. Представляет собой числовой показатель, который определяется отношением доходов от продажи продукции к расходам на процессы изготовления и продажи. Кроме общей доходности продукции, довольно часто считается также уровень рентабельности выделенных отделов, а также прибыль от изготовления некоторых типов товара;
  • общая прибыльность активов. Этот показатель определяет возможность активов предприятия производить прибыль. Может отображаться как в процентном, так и числовом значениях. Показывают, какое количество прибыли получается на каждую единицу вложенных денежных средств.

Обратите внимание! Все представленные значения достаточно важны для учета деятельности компании, поэтому финансовые службы стараются выделить каждое из них в отчетности.

Перед тем, как считать рентабельность, следует определить, какая величина является нормальной для организации. В этом случае все индивидуально и зависит от большого количества факторов.

Просчитав все значения финансовой деятельности и представив результаты, можно видеть эффективность. Таким образом, состав владельцев или инвесторов сможет видеть реальную картину происходящего. Норма определяется руководящим составом для каждой отрасли или компании индивидуально. Сильно влияет специфика работы компании и положение на рынке. Для нескольких рыночных фирм может быть достигнута идентичная эффективность, для компании с продолжительным производственным циклом — доходность продаж будет выше, чем для фирм с высоким оборотом.

Рентабельность продаж обозначает, является ли деятельность выбранной фирмы, приносящей доход или убыток. Однако, указанная норма не является показателем выгодности вложений в выбранную организацию. Для получения такого ответа, следует проводить расчеты рентабельности капитала (собственного и инвестированного) и активов.

Кривая рентабельности продаж

Расчет

Для расчета указанного значения существуют специальная формула. Она выглядит таким образом:

  • рентабельность продаж по валовой прибыли равна значению — валовая прибыль, поделенная на выручку;

Первый показатель представляет собой разницу между выручкой и себестоимостью продаж, то есть основными показателями деятельности.

Важным также может быть расчет операционной доходности, которые выполняются согласно формулы:

  • операционная рентабельность равна значению EBIT, поделенному на выручку;

В этом случае, EBIT представляет собой количество прибыли до момента вычета налогов и процентов.

Также, достаточно важной является доходность по чистой прибыли, которая определяется делением нормы чистой прибыли на выручку.

Формула

Активы

Представленное значение определяется при помощи деления чистой прибыли на активы. Все указанные нормы и исходные данные берутся из бухгалтерской отчетности компании. Форма, которая требуется в конкретном случае — «Баланс».

Показатель чистой прибыли в этой отчетности берется из строки номер 2400. Активы можно взять из строки под номером 1600. Однако, опытными финансистами достаточно часто берется величина активов, которая указывает не определенный срок, а среднее арифметическое значение для начала и конца отчетного периода. Например, можно взять количественную стоимость активов на начало года и на его конец и поделить на два.

Данные по стоимости активов также можно извлечь из формы бухгалтерской отчетности под названием «Баланс». Они находятся в строке номер 1600.

Капитал

Формула для расчета рентабельности собственного капитала представляет собой чистую прибыль, которую следует поделить на собственный капитал. Чтобы вычислить процентное соотношение, то полученную величину следует умножить на сто. Первый показатель определяется из «Отчета о прибылях и убытках». Второй, берется из данных пассива «Баланс».

Внешний вид «Отчета»

Пример

Для большей наглядности, можно рассчитать коэффициент рентабельности продаж для авиакомпании «Аэрофлот». Все данные можно взять из сервиса InvestFunds, который представлен в глобальной сети. На рисунке отображены вводные данные.

Данные

Для точного определения следует посчитать рентабельность продаж по формуле и получить искомый коэффициент (КРП):

  • КРП для четвертого квартала 2013 года будет составлять: 11096946/206277137 = 0,05 или пять процентов;
  • КРП для первого квартала 2014 года равен: 3029468/46103337 = 0,06 или шесть процентов;
  • Для второго квартала 2014 года: 3390710/105675771 = 0,03 или три процента.

Из расчетов можно понять, что доходность продаж имела рост в шесть процентов в первом квартале 2014 года, после чего упала в два раза до трех процентов. Однако, она все равно выше нулевой отметки, что говорит об эффективности работы компании.

Определенный спад на три процента мог обуславливаться тем, что традиционно количество приобретенных билетов на рейсы увеличивается в период новогодних праздников, когда многие летят домой или на отдых.

Применение

Показатель достаточно часто используется для сравнения эффективности работы предприятий в одной отрасли или сфере на рынке. В глобальном плане, рост показателей доходности говорит о том, что текущая ситуация является позитивной для организации. Зачастую руководство всеми путями пытается определить факторы, которые привели к росту показателя. Выполняются все возможные шаги, чтобы благоприятная тенденция продолжалась как можно более длительный период.

Снижение уровня

Как уже было видно из ситуации с авиакомпанией «Аэрофлот», достаточно часто со снижением уровня рентабельности продаж сталкиваются компании, выполняющие услуги или продающие товар, который зависит от сезонности. Например, у фирм, которые производят мороженое, представленное значение заметно падает зимой, в связи с чем приходится снижать количество производимой продукции. А летом растет, потому что в несколько раз повышается спрос.

Рентабельность продаж может уменьшаться вследствие таких факторов:

  • при снижении выручки происходит рост затрат. В этом случае, большую роль могут сыграть снижение общих цен, увеличение вложения капитала, изменением ассортимента товара. Чтобы избавиться от тенденции, требуется проверить уровень затрат, провести аудит политики цен и ассортимента;
  • затраты уменьшаются медленнее, чем выручка. С таким фактором довольно часто приходится сталкиваться. Рекомендуется поменять маркетинговую политику;
  • рост затрат превышает рост выручки. Обычно это происходит вследствие роста инфляции, вложений капитала, снижение стоимости ассортимента или его изменение. Избавиться от негативной тенденции поможет проверка уровня вложений и работа над политикой цен и ассортимента.

Рентабельность продаж является достаточно значимым показателем в общей рентабельности. Она показывает, насколько хорошая тенденция сопровождает предприятие. Определяется при помощи специальной формулы, которая может помочь определить параметр в числовом или процентном соотношении. Опираясь на полученные результаты, можно сделать выводы, какие шаги предпринять для продолжения тенденции или исправления факторов, которые привели к падению.

Рентабельность продаж (ROS). Формула. Расчет на примере ОАО “Аэрофлот”

Как посчитать рентабельность продаж по балансу?

Рассмотрим коэффициент рентабельности продаж (ROS). Данный показатель отражает эффективность деятельности предприятия и показывает долю (в процентах) чистой прибыли в общей выручке предприятия. В западных источниках коэффициент рентабельности продаж называют – ROS (return on sales). Ниже рассмотрю формулу расчета данного коэффициента, приведу пример с его расчетом для отечественного предприятия, опишу норматив и его экономический смысл.

Рентабельность продаж. Экономический смысл показателя

Изучение любого коэффициента целесообразно начинать с его экономического смысла. Для чего нужен данный коэффициент? Он отражает деловую активность предприятия и определяет то, насколько предприятие эффективно работает. Коэффициент рентабельности продаж показывает, сколько денежных средств от проданной продукции является прибылью предприятия. Важно не то, сколько продукции продало предприятие, а то, сколько чистой прибыли оно заработало чистых денег  с этих продаж.

Коэффициент рентабельности продаж описывает эффективность реализации основной продукции предприятия, а также позволяет определить долю себестоимости в продажах.

Коэффициент рентабельности продаж. Как рассчитывается рентабельность? Формула расчета по балансу и МСФО

Формула рентабельности продаж по российской системе бухгалтерской отчетности выглядит следующим образом:

Коэффициент рентабельности продаж = Чистая прибыль/ Выручка= стр.2400/стр.2110

Следует уточнить, что при расчете коэффициента вместо чистой прибыли в числителе может использоваться: валовая прибыль, прибыль до налогов и процентов (EBIT), прибыль до налогов (EBI). Соответственно будут появляться следующие коэффициенты:

Коэффициент рентабельности продаж по валовой прибыли = Валовая прибыль/Выручка
Коэффициент операционной рентабельности = EBIT/Выручка
Коэффициент рентабельности продаж по прибыли до налогов = EBI/Выручка

Рекомендую, чтобы избежать путаницы, использовать формулу, где в числителе стоит чистая прибыль (NI, Net Income), т.к. показатель EBIT рассчитывается по отечественной отчетности некорректно. Получается следующая формула для российской отчетности:

В зарубежных источниках коэффициент рентабельности продаж – ROS вычисляется по следующей формуле:

Рентабельности продаж. Пример расчета по балансу для ОАО “Аэрофлот”

Пример расчета коэффициента рентабельности продаж (ROS) для Аэрофлота

Давайте рассчитаем  рентабельность продаж для российской компании ОАО «Аэрофлот».  Для этого воспользуюсь сервисом InvestFunds, который позволяет получить финансовую отчетность предприятия по кварталам. Ниже представлен импорт данных с сервиса.

Отчет о прибылях и убытках ОАО “Аэрофлот”. Расчет коэффициента рентабельности продаж

Итак, рассчитаем рентабельность продаж за четыре периода.

Коэффициент рентабельности продаж 2013-4 =11096946/206277137= 0,05 (5%)Коэффициент рентабельности продаж 2014-1 = 3029468/46103337 = 0,06 (6%)

Коэффициент рентабельности продаж 2014-2 =3390710/105675771 = 0,03 (3%)

Как видно, рентабельность продаж незначительно увеличилась до 6% в первом квартале 2014 года, а во втором она снизилась в два раза до 3%. Тем не менее, рентабельность больше нуля.

Посчитаем данный коэффициент по МСФО. Для этого возьмем с официального сайта компании данные по финансовой отчетности.

Отчет по МСФО ОАО “Аэрофлот”. Расчет коэффициента рентабельности продаж

За девять месяцев 2014 года коэффициент рентабельности продаж ОАО «Аэрофлот» был равен: ROS=3563/236698 =0,01 (1%).

Давайте рассчитаем ROS за 9 месяцев 2013 года.
ROS=17237/222353 =0,07 (7%)

Как видно, за год коэффициент ухудшился на 6% с 7% в 2013 до 1% в 2014.

Коэффициент рентабельности продаж. Норматив

Значение нормативного значения для данного коэффициента Крп>0. Если рентабельность продаж оказалась меньше нуля, то стоит серьезно задуматься над эффективностью управления предприятием.

Какой уровень коэффициента рентабельности продаж является приемлемым для России?

По данным РИА-рейтинг (за 2013 год) средние значения коэффициента рентабельности продаж по отраслям были следующие:

– добыча полезных ископаемых – 26%– сельское хозяйство – 11%– строительство – 7%

– оптовая и розничная торговля – 8%

Если у вас низкое значение коэффициента, то вам следует повысить эффективность управления предприятием через увеличение клиентской базы, роста оборачиваемости товаров, снижение стоимости товаров/услуг от субподрядчиков.

Жданов Василий, к.э.н.

Как посчитать рентабельность продаж: расчёты, формула, анализ

Как посчитать рентабельность продаж по балансу?

Бизнес юрист > Открытие бизнеса > Как посчитать рентабельность продаж: что это такое и как выводится

Одним из основополагающих маркеров продуктивности деятельности компании является рентабельность, которая определяется, как индекс экономической состоятельности, демонстрирующий уровень результативности эксплуатации производственно-материальных, финансово-трудовых и прочих ресурсов компании.

Понятие рентабельности

Рентабельность продаж

Рентабельность включает в себя несколько основополагающих показателей, в число которых входит и такой, как рентабельность продаж.

Рентабельность продаж являет собой коэффициент, демонстрирующий какое именно количество денежных средств от реализованного продукта следует считать прибылью полученной компанией.

Расчёт рентабельности продаж производится за определённый временной промежуток и выражается в процентах. При помощи последней компания может произвести эффективную оптимизацию своей ценовой стратегии и затрат, непосредственно связанных с осуществлением своей деятельности.

Данный показатель характеризуется активным чередованием периодов его увеличения и уменьшения. Причиной интенсивного роста коэффициента в равной степени могут служить и увеличение прибыли, и снижение объемов реализации, и одновременное влияние этих факторов.

Рост прибыли может вызываться увеличением цен, уменьшением издержек и т.д., что же касается снижения объёмов реализации, то причины этого явления могут быть различны. Если данный процесс имеет место после увеличения цен, то это является вполне закономерным. Если же причиной выступает, например, потеря интереса к продукту, то компании следует осуществить корректировку своей деятельности.

Формулы и особенности расчёта

Расчёт рентабельности продаж производится в таких целях, как:

  • Эффективное обеспечение контроля за прибылью;
  • Мониторинг развития деловой активности компании;
  • Сравнение с прибылью, получаемой конкурирующими компаниями;
  • Оптимальное определение как прибыльных, так и убыточных реализаций;
  • Оценка доли себестоимости продукции в общереализационном процессе;
  • Обеспечение контроля за ценовой политикой;
  • В иных значимых для коммерческой деятельности компании целях.

Для расчёта показателей рентабельности продаж используются различные виды получаемой прибыли, в связи с чем вычисление данного коэффициента производится по нескольким различным формулам.

Однако, все они в основе своей содержат такое уравнение, как:

Рп=(П/В) *100%, где:

  • Рп – рентабельность продаж,
  • П – прибыль,
  • В – выручка.

В большинстве случаев расчёт рентабельности производится по таким трём основным значениям, как:

  1. валовая прибыль,
  2. операционная прибыль,
  3. чистая прибыль.

Алгоритм расчёта по валовой прибыли предусматривает деление последней на выручку и последующее умножение получившегося результата на сто процентов – Рп= (Пв/В) *100%, где:

  • Рп – рентабельность продаж,
  • Пв –прибыль валовая,
  • В – выручка.

Определение валовой прибыли осуществляется посредством вычитания себестоимости реализаций из полученной выручки. Извлекаются означенные показатели из Отчёта о прибылях и убытках (форма №2)

Алгоритм расчёта по операционной прибыли предусматривает деление прибыли до налогообложения на выручку и последующее умножение получившегося результата на сто процентов – Рп = (Пн/В) *100%, где:

  • Рп – рентабельность продаж,
  • Пн – прибыль до налогообложения,
  • В – выручка,
  • Показатели для этого вычисления также извлекаются из формы №2.

Исчисленная по данной формуле рентабельность продаж демонстрирует, какая конкретно часть прибыли содержится в полученной компанией выручке за минусом перечисленных налогов и выплаченных процентов.

Алгоритм расчёта по чистой прибыли предусматривает деление чистой прибыли на выручку и последующее умножение получившегося результата на сто процентов – Рп = (Пч/В) *100%, где:

  • Рп – рентабельность продаж,
  • Пч –прибыль чистая,
  • В – выручка.

Необходимые показатели для этого вычисления также, как и в вышеупомянутых случаях, также следует извлекать из формы №2.

Анализ

Расчет рентабельности

Регулярное проведение анализа рентабельности продаж компании позволяет обеспечивать эффективное управление экономической деятельностью, улучшать показатели последней, повышать доходность, оперативно реагировать на изменения рыночной конъюнктуры и т.п.

Осуществляя факторный анализ рентабельности продаж, необходимо всесторонне учитывать специфические особенности влияния, оказываемого рентабельностью на такие факторы, как: изменение стоимости выпускаемой компанией продукции или выполняемые ею услуги и работы.

Наибольшей эффективностью обладает проведение анализа за несколько месяцев или даже лет, этот подход позволяет определить общую тенденцию экономического развития компании и выявить имеющиеся у неё слабые места.

При проведении анализа рентабельности необходимо руководствоваться такими основополагающими и при этом достаточно простыми критериями (применимыми абсолютно для всех компаний вне зависимости от вида их деятельности) как:

  • Повышение рентабельности – позитивная тенденция.
  • Снижение рентабельности – негативная тенденция.

Чтобы определить в изменениях, происходящих с рентабельностью продаж наличие тех или иных тенденций, необходимо установить такие периоды как отчётный и базисный. За последний имеет смысл брать показатели деятельности либо за прошедший год, либо за тот период, в котором компанией была получена максимальная прибыль. Учёт базисного периода требуется для сопоставления коэффициентов рентабельности, высчитанных в каждом из упомянутых периодов.

Факторы снижения рентабельности

Почему происходит снижение рентабельности?

Выявленное в ходе анализа снижение рентабельности может вызываться такими тенденциями, как, например:

  1. Опережение темпами роста расходов, темпов увеличения выручки – причинами, инициировавшими данную тенденцию, могу выступать, в частности, снижение цен, структурные изменения ассортимента реализации, рост нормозатрат. Для изменения ситуации требуется проведение анализа политики ценообразования компании, системы контроля затрат, а также ассортиментной политики.
  2. Опережение темпами уменьшения выручки темпов снижения затрат –тенденция может возникнуть в связи с уменьшением уровня продаж. В этой ситуации требуется проведение всестороннего анализа маркетинговой стратегии.
  3. Возрастание затрат компании – эта тенденция может вызываться таким факторами, как снижение цен, увеличение нормозатрат, структурные изменения ассортимента реализации. В данной ситуации требуется проведение анализа ассортиментной политики, ценообразования и контроля за затратами.

Следует учесть, что выявленное в процессе анализа убавление рентабельности является недвусмысленным свидетельством того, что конкурентоспособность компании падает, а уровень спроса серьёзно сокращается. В подобного рода ситуации компании необходимо разработать систему процедур, обеспечивающих активное стимулирование спроса, повышение качества выпускаемой продукции, а также интенсивное освоение новых секторов рынка.

Необходимо также отметить, что, если результаты анализа будут приводить к выводам об уменьшении объёмов реализации или же к увеличению активов, участвующих в обороте, то способов корректировки сложившейся ситуации вполне может хватить для того, чтобы ликвидировать причины.

Однако, если основным негативным фактором является существенное увеличение затрат, то все необходимые корректирующие мероприятия требуется производить с максимальной осторожностью, поскольку источник снижения расходов может довольно быстро закончиться. Поэтому в подобного рода ситуации оптимальным вариантом может оказаться переориентация компании на выпуск какой-либо иной продукции.

Повышение рентабельности

Ситуация снижения рентабельности не может признаваться приемлемой и вполне естественно требует исправления для чего компании необходимо предпринять меры, направленные на всемерное повышение рентабельности.

Для выработки правильной стратегии компании следует принять во внимание, например, такие факторы, как:

  • Колебания рыночной обстановки,
  • Изменение покупательского спроса,
  • Анализ деятельности конкурирующих компаний,
  • Экономия внутренних резервов.

После всестороннего изучения всех вышеупомянутых факторов, необходимо, опираясь на выводы, полученные в результате анализа, приступить к практической реализации стратегии и осуществить конкретные действия, призванные скорректировать ситуацию.

К основным действиям, направленным на повышение рентабельности следует отнести:

  • Увеличение и модернизация производственных мощностей.
  • Всесторонний контроль за качеством производимой продукции.
  • Выработка оптимальной маркетинговой стратегии.
  • Уменьшение себестоимости выпускаемой продукции.
  • Надлежащая мотивация личного состава.

Итак, подытоживая всё вышесказанное, необходимо подчеркнуть, что показатели рентабельности продаж являются одним из основополагающих критериев оценки финансово-хозяйственной деятельности компании. Для улучшения всех показателей необходимо должным образом проанализировать все имеющиеся достижения и выявить факторы, тормозящие дальнейшее развитие. После того, как все проблемы будут выявлены, и определены причины их возникновения, следует тщательно разработать и предпринять меры, направленные на исправление негативных тенденций развития компании.

Выделите ее и нажмите Ctrl+Enter, чтобы сообщить нам.

Рентабельность продаж: формула расчета, коэффициент, пример

Как посчитать рентабельность продаж по балансу?

Занятие бизнесом требует постоянного контроля и анализа деятельности для того, чтобы вовремя корректировать процесс, развивать успехи и избавляться от неудач. Для аналитики используются многочисленные финансовые, бухгалтерские показатели. Недостаточно анализировать только объемы продаж и величину прибыли. Наряду с фиксированными данными используются относительные величины, такие как рентабельность активов, инвестиций, продаж и так далее.

Что такое рентабельность продаж?

Показатель рентабельности продаж используется для анализа эффективности торговой деятельности или реализации продукции на производстве.

Данный коэффициент определяет соотношение между прибылью и затратами, т. е. определяется количество прибыли, полученное на каждый вложенный рубль, выраженное в процентах.

Фактически рентабельность является индикатором того, насколько эффективно ведется деятельность компании. По ее изменению можно судить об улучшении или ухудшении дел.

Что рентабельность продаж показывает предпринимателю?

Исходя из определения рентабельности, этот показатель показывает, в каком соотношении размер прибыли превышает сумму вложенных средств. Результаты сравнения активно используются в аналитике деятельности. С их помощью можно:

  • сравнивать результаты двух или нескольких периодов и определять тенденции роста или падения результативности продаж;
  • оценить долю себестоимости продукции и ее динамику;
  • проконтролировать ценовую политику и определить ее обоснованность;
  • проверить уровень издержек;
  • прогнозировать величину будущей чистой прибыли;
  • оценивать свои возможности на фоне конкурентов.

Рентабельность продаж можно оценивать на различных уровнях:

  • по видам продукции;
  • по отделам и филиалам компании;
  • по каждому сотруднику отдела продаж;
  • по основным покупателям.

Анализ показателей поможет оперативно заметить и отреагировать на изменение финансовой ситуации в компании.

Коэффициент рентабельности продаж

Рентабельность продаж нельзя измерить в количественном выражении, в рублях или единицах. Это коэффициент, который выражается в процентах.

Для его вычисления используются следующая формула:

Рентабельность (РП) = чистая прибыль (ЧП) / общая выручка от продаж (В) х 100 %.

Обычно для расчета используются данные бухгалтерской отчетности за определенный период. Официальная отчетность формируется за квартал, полугодие или год, но при наличии автоматизированного учета получать результаты можно ежемесячно. При сравнении базисного и отчетного периода определяют динамику показателя.

Оценка показателя рентабельности индивидуальна на каждом предприятии, так как зависит от множества факторов, таких как:

  • цена на продукцию (дешевый или дорогой сектор);
  • количество продаж в период;
  • уровень затрат в себестоимости продукции и сопутствующих затрат на ее продажу;
  • длительность производственного цикла или времени доставки товара.

На практике большинство компаний ориентируется на усредненные показатели, при которых рентабельность принято относить к:

  • хорошей – 20–30 %;
  • средней – от 5 до 20 %;
  • низкой – от 1 до 5 %.

Рентабельность продаж меньше 1 – это показатель, который требует полного переформатирования деятельности компании. Показатели свыше 30% — это сверхрентабельность. Обычно удержаться на таких позициях могут только компании монополисты. В остальных случаях активная конкуренция не позволит долго работать с такой сверхрентабельностью.

Высокие показатели также демонстрируют, что компания продает товары по цене значительно выше себестоимости или имеет минимальные расходы. Возможно, что оба фактора присутствуют одновременно. Такое возможно при эффективном управлении или удачном выборе своего сектора на рынке.

Как рассчитывается рентабельность?

Для расчета рентабельности можно воспользоваться ее формулой, а данные для нее есть в «Отчете о прибыли и убытках» (форма 2, прилагаемая к бухгалтерскому балансу).

Рентабельность по чистой прибыли определяется как соотношение строки 2400 к строке 2110, умноженное на 100 %.

Если предпринимателю нужно определить рентабельность продаж, а отчетность не готова, то можно воспользоваться более длинным способом расчета. Для этого берутся данные:

  • выручка (В);
  • себестоимость товаров (СТ), которая определяется как расходы на производство или закупку товаров;
  • текущие расходы (ТР), на содержание компании и торговые операции;
  • процентные выплаты (П), если есть кредиты банка или другие обязательства;
  • налоги (Н), которые необходимо выплатить с прибыли.

Чистая прибыль (ЧП) определяется путем уменьшения полученной выручки на все виды расходов.

Формула будет выглядеть следующим образом:

ЧП = В – СТ – ТР – П – Н.

На следующем этапе сравнивается конечный итог в виде чистой прибыли и начальные показатели выручки, т.е. используется формула

РП = ЧП / В х 100 %.

Более грубые расчеты можно делать по отдельным видам продукции или менеджерам. В этом случае берут показатели валовой прибыли, так как вычислить чистую прибыль по каждому случаю невозможно. Полученные результаты можно использовать для сравнительного анализа.

Пример расчета рентабельности

Для наглядности можно рассмотреть примеры расчета рентабельности продаж и то, какие выводы из этого можно сделать.

  • 2016 год выручка предприятия «Товары и товары» составила 100 млн рублей, а чистая прибыль составил 20 млн рублей, т. е. РП – 20 %;
  • 2017 год выручка осталась на уровне 100 млн рублей, а чистая прибыль уменьшилась до 10 млн рублей, т. е. РП = 10 %.

При сравнении результатов предпринимателю нужно определить, чем вызвано такое снижение. Для этого он рассматривает уровень затрат и видит, что:

  • произошло увеличение закупочных цен;
  • соответственно повышены цены;
  • снизилось количество продаж;
  • текущие расходы остались на прежнем уровне.

В результате текущие расходы на содержание отдела продаж, коммунальные услуги требуют уменьшения. Сделать это можно разными способами, например, отказаться от ненужных помещений, пересмотреть кадровый состав, изменить систему мотивации, чтобы активизировать количество продаж и вернуть их к прежнему уровню.

Проводя анализ принятых мер в следующем году, владелец бизнеса получает следующие результаты: 2018 год выручка увеличилась до 200 млн рублей, чистая прибыль выросла до 30 млн рублей. Рентабельность продаж в этом случае составит 15 %.

Таким образом, принятые меры дали определенные результаты, рентабельность повысилась, но требуется дальнейшая работа по оптимизации работы компании.

Показатель рентабельности продаж можно использовать в перспективном планировании, т. е. зная размеры выручки без сложных расчетов примерно вычислить размеры чистой прибыли.

Так, если известно, что выручка за месяц составляет 10 млн рублей, а средняя рентабельность 15 %, то ожидаемая чистая прибыль составит 1,5 млн руб. Но данные показатели требуют перепроверки, так как показатели рентабельности имеют тенденцию колебаться в некоторых пределах.

Как повысить рентабельность продаж

Существует несколько традиционных способов увеличения рентабельности продаж.

Объективные варианты:

  • повышение цен;
  • снижение затрат.

Но каждый из них имеет ограниченные возможности, так нельзя повысить цены выше, чем сложились на рынке. Уменьшение затрат в свою очередь может привести к ухудшению качества работы, например, оттоку опытных менеджеров.

Более весомые результаты может дать использование приемов для активизации продаж:

  • расширение ассортимента за счет аналогичной, но более дорогой продукции. При наличии выбора один покупатель приобретет дорогой товар, а второй – дешевый и каждый будет уверен, что сделал правильный выбор.
  • увеличение чека продаж за счет предложения сопутствующей продукции. В интернет-магазинах для этого используют опцию «С этим покупают», а менеджеры могут приводить примеры, насколько увеличатся возможности товара с дополнительными аксессуарами.
  • анализ групп товаров по привлекательности для покупателей, и увеличение доли той продукции, которая чаще покупается.
  • регулярное обновление ассортимента. Новинки вызывают больший интерес и их можно продавать чуть дороже.
  • работа с ценностью товара, т. е. умелая адресная реклама, в результате которой покупатель осознает, что не может обойтись без конкретной продукции и цена перестает казаться ему завышенной.
  • грамотная мотивация менеджеров, например, повышение количества бонусов при выполнении и перевыполнении плана продаж.
  • организация своевременной доставки и контроль правильности формирования заказа;
  • предложение бесплатной доставки при покупке дорогих товаров (устанавливается минимальная сумма), что поощряет покупателя увеличить свой заказ.

В работе необходимо учитывать особенности сектора продаж, так при работе с конечным потребителем b2c можно ориентироваться на личность клиента. Если менеджер поставит себя на его место, то сможет сделать такое предложение, которое заинтересует покупателя. Например, женщине при покупке постельного белья предложить полотенца аналогичной расцветки, а мужчине, покупающему запчасти для автомобиля – расходные материалы (масло, омыватели).

В секторе b2b можно действовать другим способом, например, предлагать регулярные поставки или более производительные новинки.

Работая над сокращением расходов, необходимо оптимизировать способы работы с потенциальными покупателями, например, отказаться от дорогой рекламы по СМИ и выставок, а перейти к более дешевым и эффективным контактам по телефону, в интернете.

Принимая различные меры, необходимо контролировать эффективность. При этом разделить мероприятия на те, результат которых возникнет сразу, и на действующие через определенный период, чтобы не спешить отказываться от потенциально полезных шагов.

Как рассчитать рентабельность продаж по формуле

Как посчитать рентабельность продаж по балансу?

Как рассчитывается рентабельность продаж по формуле. Что означает этот показатель и каковы цели расчета. Формула расчета по чистой прибыли.

Деятельность любой коммерческой организации направлена на получение прибыли. Ее доля в общей выручке определяет эффективность работы предприятия, то есть его рентабельность. Регулярный анализ показателя позволяет установить уровень спроса на продукцию, верность рыночной стратегии и ценовой политики организации.

Узнаете, что показывает рентабельность продаж и как правильно рассчитать этот показатель.

Что такое рентабельность продаж

Рентабельность продаж (или коэффициент ROS) выступает экономическим показателем эффективности деятельности предприятия. Он определяет, какую долю занимает прибыль в общем доходе, полученном организацией в отчетном периоде. Для удобства анализа показатель измеряют в процентах.

Рентабельность продаж обозначает долю прибыли, которую фактически получает предприятие на один рубль выручки. Показатель оценивает, насколько полученные денежные поступления покрывают расходы и обеспечивают организации доходность от реализации продукции или услуг.

Рентабельность продаж целесообразно рассчитывать как крупным компаниям, так и предприятиям с небольшими производственными объемами. Если фирма предлагает несколько видов товаров ли услуг, рекомендуется дополнительно вычислять показатель по каждой категории продукции. Это позволит выбрать наиболее эффективное направление деятельности.

Определение

Рентабельность продаж (коэффициент ROS) — это отношение прибыли предприятия к его общей выручке. Показатель определяется за установленный отчетный период (месяц, квартал, год). Он демонстрирует эффективность использования собственного капитала, активов предприятия.

Внимание! Важно различать определения рентабельности продаж и наценки.

Вышеназванные понятия связаны между собой, но не тождественны. Например, себестоимость единицы товара — 50 руб. Предприятие установило наценку 10 руб., то есть потребителю товар доступен за 60 руб. В течение месяца реализовано 200 единиц продукции. Выручка насчитывает 12 тыс. руб. (60*200). Но расходы организации в этот месяц составили 15 тыс. руб., то есть прибыль фирма не получила и ушла «в минус». Несмотря на наценку 10 руб., показатель рентабельности в этом случае отрицательный.

Рентабельность продаж — формула расчета

Рентабельность продаж указывается, как аббревиатура ROS (от англ. «return on sales»). Общая формула для вычисления показателя:

ROS=П/В * 100%, где:

  • П — прибыль;
  • В — общая выручка.

Рентабельность — относительный показатель, который представлен в процентах. Например, полученный результат 20% означает, что 20 копеек каждого рубля выручки — фактический заработок фирмы. Эта величина покрывает расходы и может быть потрачена на развитие, инвестиции и так далее.

Расчет рентабельности производится по данным финансовой отчетности — сведений из формы №2 бухгалтерского баланса.

Показатель вычисляется несколькими способами на основании базовых параметров — видов прибыли:

  1. Валовой — дохода, получаемого за вычетом себестоимости продукции. В последнюю входят стоимость материалов и иные производственные расходы без учета налогов и взносов.
  2. До налогообложения — валовой прибыли с дополнительным вычетом непроизводственных затрат (по сбыту, административно-управленческих). Налоги также не учитываются.
  3. Чистой — прибыли за вычетом всех расходов и налоговых удержаний.

Преимущественно расчет производится по третьему варианту.

Цели расчета

Вычисление рентабельности продаж применяется для оценки финансово-хозяйственной деятельности предприятия.

Анализ показателя позволяет:

  • определить прибыльность бизнеса;
  • сравнить параметры эффективности работы организации за определенные периоды;
  • разработать меры по повышению прибыльности предприятия;
  • выбрать стратегию ценообразования на отдельные виды товаров и услуг;
  • определить сезонность бизнеса и учесть этот фактор при планировании бюджета;
  • изучить спрос на продукцию;
  • оценить производительность отдельных подразделений фирмы, категорий товаров и услуг;
  • анализировать эффективность выбранной рыночной стратегии;
  • оценить инвесторам и кредиторам выгодность вложения средств в конкретное предприятие (в том числе молодое), продукт, сервис, ценную бумагу;
  • выбрать наиболее прибыльную организацию среди конкурирующих фирм с целью инвестирования.

Однако рентабельность продаж выступает не единственным показателем эффективной деятельности организации. Оценку целесообразно проводить в совокупности с другими финансовыми параметрами.

Например, для предприятий розничной торговли и транспортных услуг характерен низкий показатель рентабельности. Но это зачастую компенсируется высоким оборотом продукции. Если организация смогла наладить продажи в достаточном объеме, заниженная рентабельность не указывает на неэффективность деятельности фирмы.

:

Как увеличить продажи — 7 способов решения проблемы + инструкция для владельцев оптового и розничного бизнеса

Формула расчета по чистой прибыли

Преимущественно вычисление рентабельности продаж производится, исходя из отношения чистой прибыли организации к полученному совокупному доходу:

ROS (чп) = ЧП/В*100%, где:

  • ROS (чп) — рентабельность продаж по чистой прибыли;
  • ЧП — чистая прибыль;
  • В — совокупная выручка (то есть все средства, получаемые предприятием без учета каких-либо расходов).

Для расчета чистой прибыли применяют формулу:

ЧП=В-СБ-З-Н, где:

  • В — выручка;
  • СБ — себестоимость;
  • З — затраты (коммерческие, управленческие, прочие);
  • Н — налоги.

Чистая прибыль может быть как положительной, так и отрицательной величиной (если расходы превышают доходы).

Выручка определяется по формуле:

В = Ц*ОП, где:

  • Ц — цена за единицу товара или услуги;
  • ОП — совокупный объем продаж.

При определении рентабельности по финансовой отчетности (форме №2 бухгалтерского баланса), расчет ведется по формуле:

ROS = строка 2400/строка 2110*100

Такой алгоритм вычисления подходит для предприятий любой сферы деятельности.

Формула расчета по валовой прибыли

Для вычисления рентабельности по валовой прибыли (ROS вп) применяется формула:

ROS вп= ВП/В*100, где:

  • ВП — валовая прибыль;
  • В — совокупные поступления.

Показатель отображает долю каждого рубля с продажи, которая направляется на покрытие производственных расходов. То есть ВП будет включать такие затраты и себестоимость продукции (без налогов).

При расчете по бухгалтерскому балансу формула следующая:

ROS вп = стр.2100/стр.2110*100

Расчет показателя часто применяется для анализа эффективности предприятий торговли.

Формула расчета по прибыли до налогообложения

Чтобы рассчитать рентабельность продаж по прибыли до удержания налоговых сборов (ROS дн), применяется формула:

ROS дн = Пдн/В*100, где:

  • Пдн — прибыль до взимания налоговых взносов;
  • В — совокупная выручка.

Пдн определяется как доход, из которого вычитаются себестоимость продукции и все расходы (производственные и непроизводственные). Налоги при этом не учитываются.

Формула для расчета по бухгалтерскому балансу:

ROS оп = (стр.2300+стр.2330)/стр.2110 * 100

То есть на показатель оказывают влияние результаты всей финансово-хозяйственной деятельности организации.

Пример расчета рентабельности продаж

Для определения рентабельности продаж конкретного предприятия преимущественно применяется показатель чистой прибыли.

Пример 1

Инвестор решил вложить деньги в одно из двух предприятий одной отрасли на идентичном рынке. Выбирая варианты, он сравнивает рентабельность каждого за определенный период (допустим, год).

ЧП первой компании за год насчитывает 30 млн руб. при выручке 100 млн руб.

ROS (чп)= 30 млн/100 млн*100=30%.

ЧП у второй организации за год составляет 80 млн руб. при выручке 230 млн руб.

ROS (чп) = 80 млн/230 млн*100=34,78%.

Оба предприятия признаются высокорентабельными и подходят для вложения средств, однако у второй компании показатель выше.

Пример 2

Для определения эффективности ведения деятельности фирмы целесообразно измерить рентабельность на основе дохода до удержания налоговых сборов. То есть показатель укажет на доходность организации непосредственно от ее работы без учета сторонних затрат на налоги. Требуется произвести расчет ROS (вп) или ROS (дн).

Допустим, у предприятия Пдн за отчетный период насчитывает 55 млн руб. при выручке 100 млн руб.

ROS (дн)=55 млн/100 млн *100 = 55%

Предприятие имеет высокую рентабельность, что указывает на эффективное ведение финансово-хозяйственной деятельности.

Пример 3

Рентабельность продаж целесообразно вычислять для сравнительного анализа показателей за несколько отчетных периодов (например, лет).

Показатель 2018 2019 Динамика, %
ЧП, млн руб. 35 27 -22,86
В, млн руб. 160 150 -6,25
ROS ЧП, % 21,9 18 -3,9

Выводы в результате сопоставления показателей:

  1. За 2019 год рентабельность организации упала на 3,9%.
  2. Значительно сократилась ЧП фирмы (на 22,86%).
  3. Показатель выручки упал незначительно.

Падение доходности организации связано с увеличением ее затрат. Рекомендуется рассмотреть возможность их снижения. Поскольку поднялась себестоимость продукции, целесообразно поднять цену или увеличить объем продаж для увеличения уровня прибыли.

Расчет коэффициента рентабельности продаж

В большинстве случаев коэффициент рентабельности (ROS) рассчитывается по чистому доходу, поскольку определение прибыли до налогообложения в российских реалиях считается нецелесообразным.

Внимание! Для расчета показателя у отдельных компаний или чтобы сориентироваться по параметрам рынка, можно воспользоваться специальными сервисами (например, InvestFunds), где представлена финансовая отчетность конкретных организаций.

Допустим, у предприятия в первом квартале 2020 года ЧП составила 30 млн руб. при выручке 150 млн руб. Во втором квартале 2020 года ЧП насчитывает 25 млн руб. при выручке 150 млн руб.

ROS (чп) за первый квартал=30 млн/150 млн *100=20%

ROS (чп) за второй квартал=25 млн/150 млн *100=16,7%

Исходя из данных финансовой отчетности и проведенных расчетов, рентабельность фирмы снизилась во втором квартале 2020 года на 3,3% за счет падения уровня чистого дохода. При этом выручка не изменилась, что указывает на рост расходов организации (на производство, организационно-управленческих), повышение себестоимости продукции. Однако несмотря на изменения, уровень рентабельности предприятия высок.

Нормы ROS

Утвержденных нормативов показателя нет, его диапазон может варьироваться, исходя из состояния рынка, вида отрасли и деятельности предприятия.

В общем случае применяются усредненные (среднестатистические) значения рентабельности:

  • менее 5% — низкая;
  • 5-20% — умеренная;
  • 20-30% — высокая;
  • более 30% — сверхрентабельность.

При ведении финансово-хозяйственной деятельности рентабельность организации может существенно колебаться. Главное, чтобы показатель не опускался ниже ноля. Если ROS

Формула рентабельности продаж по балансу (расчет, примеры, коэффициенты)

Как посчитать рентабельность продаж по балансу?

Рентабельность продаж может сказать о том, какой является деятельность организации по реализации ее продукции: прибыльной либо убыточной.

Понятие рентабельности продаж (РП или ROM)

  • РП – показатель, отражающий способность руководителей организации контролировать всевозможные издержки. Данный показатель выражается в процентном отношении дохода и выручки.
  • Коэффициент РП – показывает, какая часть прибыли приходится на одну заработанную условную единицу.

Предположим, что финансовая эффективность предприятий практически одинакова. У предприятий с наименьшим производственным циклом рентабельность продаж будет ниже, чем у предприятий с долгосрочным циклом.

  • Если РП менее нуля, то можно сделать вывод о работе предприятия себе в убыток, так как в этом случае себестоимость превышает выручку.
  • Рентабельность нулевая – знак того, что организация затрачивает на производство ровно столько же, сколько приобретает после продажи.
  • Положительная рентабельность продаж означает, то что проект является прибыльным. Чем больше показатель, тем лучше для предприятия.

Понятно, что показатель рентабельности очень зависит от сферы деятельности предприятия.

Например, в банковской деятельности этот показатель способен достигать 100%, а в тяжелой промышленности – и 3%.

Увеличение рентабельности продаж

Увеличение РП, несомненно, положительный фактор для любой компании.

Об увеличении рентабельности можно говорить если:

  • При анализе выяснилось, что темп роста дохода больше темпа роста издержек.

На это могло повлиять следующее:

  • Увеличился объем продаж.
  • Изменился ассортимент выпускаемой продукции.

При увеличении потребности на товар со стороны покупателей, позже наблюдается и увеличение количества продаваемой продукции. Следовательно, вследствие работы производственного рычага доход растет быстрее издержек. Руководство компании в силах достигнуть роста выручки путем поднятия цен на определенный товар либо вовсе помять его ассортимент.

  • При анализе выяснилось, что темп снижения доходов гораздо меньше, чем темп снижения издержек.

К этому, как правило, может привести:

  • поднятие цен на произведенную продукцию;
  • внесение изменений в структуру ассортимента продаж.

Эти события считаются не совсем положительными для предприятия, и руководство должно это осознавать. Ведь показатели рентабельности выглядят лучше, но размер дохода при этом уменьшается.

Рост выручки и уменьшение затрат. Это достигается, если:

  • внесены изменения в ассортименте продаж;
  • были изменены уровни затрат;
  • повышены цены.

Эта ситуация, бесспорно, является положительной для организации.

Её уменьшение

Об уменьшении РП можно говорить в следующих случаях.

Темп роста издержек больше, чем темп роста дохода

На это могут оказывать влияние следующие причины:

  • уменьшение цен;
  • изменение в сторону увеличения уровня затрат;
  • изменения в структуре ассортимента товара.

Такая ситуация не является положительной тенденцией. Чтобы улучшить ситуацию, важно подумать о ценообразовании в организации, а также о том, как ведется контроль затрат.

Темпы снижения доходов быстрее темпов снижения издержек

Эта ситуация, как правило, возникает только по одной причине:

  • Уменьшение объемов продаж. Она вполне нормальна, если организация по той или иной причине решает сократить свое производство на определенном рынке. Затраты снижаются гораздо медленнее, чем выручка, вследствие действия производственного рычага.

Рост затрат и уменьшение выручки

Причины, которые могли повлиять на этот факт:

  • были снижены цены;
  • было решено внести изменения в структуру ассортимента товара;
  • увеличены нормы затрат.

В этой ситуации также желательно провести анализ образования цен на предприятии, уделить внимание контролю затрат.

Примечание: Если рынок стабилен, то доход, как правило, изменяется быстрее издержек лишь только под влиянием производственного рычага.

Формула

На самом деле, РП несложно посчитать, используя цифры, которые Вам уже известны. Для этого Вам потребуется выбрать подходящую формулу из трех ниже перечисленных и подставить свои значения. Если же Вы не располагаете конкретными цифрами, то их всегда можно найти в балансе.

Расчет формулы рентабельности продаж

В общем виде формула РП выглядит следующим образом:

РП = прибыль (убыток) от продаж / выручка от продаж * 100%

Однако принято также рассчитывать валовую, операционную и чистую РП. Все способы в вычислении будут отличаться числителем, а знаменатель всегда остается неизменным.

Формула по балансу

Согласно новой форме баланса выше перечисленные формулы рентабельности продаж будут выглядеть соответственно следующим образом:

Согласно старой форме баланса эти же формулы выглядят иначе:

где: РП – рентабельность продаж;

Важно! Актуальная (новая) форма отчетности утверждена Приказом Минфина РФ от 02.07.2010 г. № 66н.

Примечание:

Как рассчитать рентабельность продаж: формула и примеры

Как посчитать рентабельность продаж по балансу?

Рентабельность продаж или коэффициент рентабельности продаж — это финансовый показатель, используемый для расчета доли чистой прибыли в общем доходе, получаемом компанией. Измеряется в процентах. Также рентабельность продаж показывает сумму, которую компания получает в качестве чистой прибыли на рубль выручки. Но как посчитать рентабельность продаж? 

Расчёт коэффициента рентабельности продаж

Рассмотрим и сравним два предприятия, по которым известны основные финансовые результаты. Будем считать, что обе компании работают в одной отрасли на одном рынке, схожи по структуре доходов и расходов.

Для первой рентабельность продаж будет рассчитана в виде:

РП = Чистая прибыль / Выручка = 30 / 100 = 30%

Для второй аналогичный показатель:

РП = Чистая прибыль / Выручка = 80 / 225 = 35,56%

Таким образом, у Компании 2 рентабельность продаж выше.

Расчёт чистой прибыли по известному коэффициенту рентабельности продаж

В данной ситуации известна рентабельность продаж, а также то, что у обеих компаний одинаковая выручка. Требуется вычислить чистую прибыль каждой. Элементарной перестановкой получаем формулу:

Чистая прибыль = РП х Выручка

В качестве примера приведём две компании: рентабельность первой равна 12%, второй — 15%, а выручка обеих составляет 150 миллионов рублей.

Тогда получится, что чистая прибыль Компании 1 равна 18 миллионам рублей, а Компании 2 — 22,5 миллионам.

Объясняем смысл показателя

Коэффициент рентабельности продаж отражает способность компании извлекать прибыль при текущем режиме производства и бизнес-процессах. Он широко используется в финансовом моделировании и оценке компаний.

Данный показатель важен для понимания поведения компании при развитии различных сценариев, как положительных, так и отрицательных, а, соответственно, для прогнозирования мер эффективного управления.

Коэффициент рентабельности продаж является одним из важных показателей общего успеха фирмы. Однако необходимо иметь в виду, что одного только коэффициента решительно недостаточно для того, чтобы определить реальную эффективность компании.

Увеличение выручки может привести к убыткам, если за ним последует ещё большее непропорциональное увеличение расходов. С другой стороны, снижение выручки, а также жесткий контроль над расходами могут привести к дальнейшему росту прибыли.

Другими фундаментальными финансовыми показателями являются EBITDA и валовая прибыль.

Высокая рентабельность продаж означает, что компания способна эффективно контролировать свои расходы или предоставлять товары и услуги по цене, значительно превышающей себестоимость их производства. Возможно, что выполняются оба условия. Следовательно, высокое соотношение может быть обусловлено:

  • Эффективным управлением;
  • Низкими затратами на производство товаров и оказание услуг;
  • Сильной ценовой стратегией.

Рентабельность ecommerce и другого бизнеса, предусматривающего онлайн-заявки, можно повысить с помощью инструментов фильтрации целевого трафика и звонков.

Автоматически выявляет некачественные звонки и спам

  • Выявляет и тегирует сомнительные звонки от недобросовестных рекламных подрядчиков или спам
  • Позволяет учитывать в отчетах только качественные обращения
  • Упрощает контроль подрядчиков

Узнать подробнее

Низкая рентабельность означает, что компания использует неэффективную структуру затрат и плохую стратегию ценообразования. Следовательно, низкое значение коэффициента может быть обусловлено:

  • Неэффективным управлением;
  • Высокими затратами на производство товаров и оказание услуг;
  • Слабой ценовой стратегией.

Инвесторы могут начать оценку бизнеса с рассмотрения показателя рентабельности продаж как общего выражения прибыльности компании и продолжить более глубокое исследование динамики прибыльности по мере необходимости.

Важность показателя рентабельности продаж

Данный показатель широко распространен. Им оперируют при оценке любых видов бизнеса по всему миру: от компании, разместившей акции на бирже, до островка в торговом центре — для этого и нужна формула, которая показывала бы рентабельность продаж.

Помимо отдельных предприятий расчет рентабельности продаж также используется для определения потенциала прибыльности более крупных секторов, общенациональных или региональных рынков. Часто встречаются такие заголовки, как «Агентство АБВ предупреждает об ожидаемом падении рентабельности в российском автопроме» или «Рентабельность продаж в европейском корпоративном секторе обрушивается».

По сути, рентабельность продаж и ее формула расчета стали общепринятым показателем прибыльности бизнеса и является одним из важнейших индикаторов его потенциала.

  • Инвесторы, предлагающие финансирование конкретному стартапу, могут оценить прибыльность разрабатываемого продукта или сервиса.
  • Крупные корпорации, выпускающие долговые обязательства для привлечения средств, должны раскрывать информацию о предполагаемом использовании аккумулированного капитала. Это дает инвесторам представление о рентабельности, которая может быть достигнута либо за счет сокращения расходов, либо за счет увеличения объема продаж, либо комбинации обоих факторов.
  • Рентабельность продаж стала неотъемлемой частью оценки акций при первичных размещениях (IPO).
  • Это один из первых ключевых показателей, которые указываются в квартальных отчётах, представляемых листинговыми компаниями
  • От малых предприятий, таких как местный розничный магазин, могут потребовать расчёт рентабельности для получения или реструктуризации банковских и не только банковских кредитов. Он также важен при предоставлении кредита под залог бизнеса.
  • Коэффициент используется инвесторами при сравнении двух или более венчурных инвестиционных планов для определения лучшего из них, в дополнение к другим параметрам
  • Рентабельность продаж используется для изучения сезонных моделей и эффективности бизнеса на разных таймфреймах. Например, теплая зима может привести к снижению прибыли производителя отопительных приборов. Такая ситуация приведёт к накоплению непроданных запасов на фоне снижения продаж
  • Владельцы бизнеса, руководство компаний и внешние консультанты используют показатель рентабельности для решения операционных проблем и повышения эффективности бизнеса. Например, нулевая или отрицательная норма прибыли указывает на высокие уровни расходов по отношению к продажам. Это означает, что бизнес либо сталкивается с повышенными расходами, либо не может добиться хороших продаж. Дальнейшая детализация помогает выявить слабые места — например, высокие нереализованные складские запасы, избыточные кадровые резервы и ресурсы, высокие арендные ставки — чтобы затем разработать соответствующий план действий.
  • Предприятия, управляющие несколькими бизнес-подразделениями, производственными линиями или магазинами используют коэффициент рентабельности продаж для оценки производительности каждого подразделения и сравнения их друг с другом.

Тем не менее, данный коэффициент не может быть единственным решающим фактором для сравнения, поскольку каждый бизнес характеризуется уникальными процессами.

Обычно все предприятия с низкой рентабельностью, такие как розничная торговля и транспорт, имеют высокий оборот, что компенсирует относительно низкую величину коэффициента. В свою очередь, предметы роскоши имеют низкие продажи, но высокая прибыль на единицу товара компенсирует объёмы.

Узнать подробнее