Прибыль от операционной деятельности в балансе

По какой строке отражается операционная прибыль в балансе?

Операционная прибыль — в балансе строка, позволяющая определить ее показатель, не предусмотрена. Однако достаточно легко его вычислить, применив отчет о прибылях и убытках организации. Рассмотрим, каким образом это можно сделать.

Что представляет собой операционная прибыль

Операционная прибыль по отчету о финрезультатах: формула

Операционная прибыль по отчету о финрезультатах: определение показателей в строках отчета

Итоги

Что представляет собой операционная прибыль

Под операционной прибылью экономисты понимают ту прибыль организации, которая формируется в процессе осуществления данной компанией основного вида деятельности (продажи товаров, выполнения работ, оказания услуг). Операционная прибыль — это показатель, который исчисляется посредством вычитания из валовой прибыли тех расходов, которые принято относить к операционным, то есть:

• направленных на покупку сырья, материалов, комплектующих;
• направленных на оплату электричества, ремонта оборудования;
• представленных управленческими затратами.

При этом при расчете операционной прибыли не рассматриваются проценты к уплате, а также прочие доходы и расходы компании (которые могут быть связаны, например, с инвестиционной деятельностью).

Общераспространенная формула вычисления операционной прибыли выглядит так:

ОП = ВП – КР – НР,

где:

ОП — операционная прибыль;

ВП — валовая прибыль;

КР — коммерческие расходы;

НР — накладные расходы.

Узнать больше о распространенных подходах к определению сущности операционной прибыли вы можете в статье «Расчет и формирование операционной прибыли (формула)».

Каким образом показатель ОП может быть вычислен с помощью тех или иных источников бухгалтерской отчетности?

Распространена точка зрения, по которой в терминологии российских стандартов бухучета (РСБУ) операционная прибыль будет соответствовать прибыли от продаж (фиксируется в отчете о финрезультатах в строке 2200).

Таким образом, основной источник данных для расчета операционной прибыли на современном российском предприятии — отчет о финансовых результатах. Другой основной отчетный документ организации — бухгалтерский баланс — не применяется при определении операционной прибыли.

Даже косвенно определить операционную прибыль в балансе практически невозможно. Это объясняется разными принципами формирования двух отчетных документов: в балансе фиксируются остатки по счетам на определенную дату, а в отчете о финрезультатах отображаются финансовые показатели работы компании: выручка, себестоимость, а также иные расходы и доходы, обороты которых суммируются нарастающим итогом.

Итак, для исчисления операционной прибыли используется отчет о финрезультатах. Каким именно образом — рассмотрим далее.

Операционная прибыль по отчету о финрезультатах: формула

Операционная прибыль при использовании отчета о финрезультатах — как прибыль от продаж по РСБУ — находится по формуле:

ОП = Ф2100 – Ф2210 – Ф2220,

где:

ОП — операционная прибыль (отражается в строке 2200 отчета о финансовых результатах);

Ф**** — строка отчета о финрезультатах.

Конкретно показатель Ф2100 — это валовая прибыль компании. Другие показатели формируют операционные расходы фирмы. С точки зрения стандартов бухгалтерского учета, к операционным расходам относятся, таким образом, коммерческие (Ф2210) и управленческие (Ф2210) расходы.

Рассмотрим теперь, как формируются показатели по указанным строкам отчета.

Операционная прибыль по отчету о финрезультатах: определение показателей в строках отчета

Цифра в строке 2100 (показатель Ф2100 в формуле) соответствует разнице между показателями в строке 2110 и 2120 отчета. В свою очередь, строка 2110 соответствует разнице между сальдо КТ 90 (субсчет «Выручка») и сальдо Дт 90 (субсчет «НДС»), а строка 2120 — сальдо Дт 90 (субсчет «Себестоимость продаж»).

Цифра в строке 2210 (показатель Ф2210) соответствует сальдо Дт 90 (субсчет «Расходы на продажу»).

Показатель в строке 2220 (показатель Ф2200) соответствует сальдо Дт 90 (субсчет «Управленческие расходы»).

Ознакомиться с иными нюансами формирования показателей в отчете о финрезультатах (его традиционное наименование — отчет о прибылях и убытках) вы можете в статье «Отчет о прибылях и убытках — форма № 2 (бланк и образец)».

Итоги

Операционная прибыль — показатель, отражающий разницу между валовой прибылью предприятия и расходами, классифицированными как операционные. Рассчитать операционную прибыль в балансе невозможно, поскольку формуляр не отображает сведения о финансовых результатах компании, а несет информацию лишь об остатках счетов на определенную дату. Однако искомый показатель легко исчисляется с применением отчета о прибылях и убытках организации.

Ознакомиться с иными нюансами исчисления операционной прибыли вы можете в статьях:

Более полную информацию по теме вы можете найти в КонсультантПлюс.
Полный и бесплатный доступ к системе на 2 дня.

Формула операционной прибыли

При функционировании предприятия в условиях рыночной экономики должно осуществлять с учетом определенных требований.

Дабы оно могло дать оперативный результат при всевозможных изменениях в хозяйственных ситуациях всех форматов, придерживаясь основной цели — удерживание и повышение финансовой стабильности организации, расширение производственных показателей и характеристик с постоянно меняющейся конъюнктурой рынка.

Идет постоянный процесс планирования хозяйственной деятельности, где основной показатель операционная прибыль.

Что такое операционная прибыль?

Это денежный показатель прибыли каждого субъекта предпринимательской деятельности, занимающегося ведением хозяйственной деятельности любого типа, полученный от его основной экономической деятельности.

Проще — это остаточная сумма, которую получают в случаях вычетов из общей торговой прибыли всех расходов как операционного, так и накладного плана.

К расходом относятся:

• рентные;
• амортизационные, по зданиям и оборудованиям;
• ГСМ;
• и прочее.

В значение данного показателя нельзя включать прибыль, которую предприятие получило от инвестиционных проектов.

У операционной прибыли есть еще одно название EBIT, и оно определяется, как финансовый итог, выраженный в денежном эквиваленте, полученный от всех хозяйственных операций компании, до момента выплаты налоговых отчислений в государственную казну, а также процентов по своим заемным обязательствам. Сюда можно дать еще одно определение.

Критическая операционная прибыль — это показатель операционной прибыли, в случае которой рентабельность активов с экономической точки зрения, пойдет на погашение процентной составляющей заемного обязательства предприятия.

Виды операционной прибыли

Чаще всего разделение операционной прибыли по видам, содержит следующие понятия:

• чистая;
• валовая.
• от продаж;

Разберем их подробнее.

Чистая операционная прибыль — финансовые средства, которые остались после вычитки из балансовой прибыли всех налоговых отчислений, отчислений общего плана и остальных обязательных выплат.

Данные средства обычно идут:

• как инвестиционный инструмент в развитии большинства процессов производственного плана;
• как основополагающие вливания в резервные фонды предприятия;
• как рычаг по увеличению оборотных средств.

Ее количественные характеристики напрямую зависят от:

• налоговой нагрузки предприятия;
• выручки организации;
• расходов на производство товаров;
• подобное.

Расчет данного вида прибыли несложный, для его осуществления нужно выполнить следующие этапы:

1. Произвести расчет всех расходов производственного характера, с включением сюда данных о затратах на исходные материалы.
2. Произвести расчет валового дохода.
3. Произвести непосредственно расчет чистой прибыли.

Формула расчета чистой прибыли

Чистая прибыль = Валовой доход — обязательные выплаты

Валовая операционная прибыль — представляет собой денежный показатель разности между суммами операционной прибыли от продаж и полной себестоимости товара.

Основным различие между чистой и валовой прибылями, есть тот факт, что последняя содержит в себе данные о расходах, которые пойдут на выплату налогов и прочих обязательных погашений.

Для полного и грамотного расчета валовой прибыли нужно располагать полными данными о подсчете себестоимости товара, и учесть их.

Себестоимость представляет собой совокупные данные о расходах, связанных с производством товара, которые имеют денежное выражение.

Объем показателей валовой прибыли подвержен влиянию двух категорий определенных факторов:

1. То что зависит от руководства предприятия:

• скорость роста темпов производства;
• эффективные торговые данные о продаже товара;
• диверсификация производимой товарной группы;
• увеличение качественных характеристик, выпускаемой продукции;
• уменьшение себестоимости;
• увеличение показателя по эффективному использованию
• производственных мощностей предприятия;
• эффективные маркетинговые программ, направленные на увеличение продаж, производимого товара.

1. То, что не зависит от руководства и относится к внешнему влиянию:

• расположения предприятия в географическом и территориальном плане;
• показатели экологического и климатического плана;
• нормы закона;
• программы проводимые государством, направленные на стимулирование предприятия;
• показатели развития страны и других стран мира;
• внешние характеристики, влияющие на закупку основных ресурсов и транспорта.

Операционная прибыль (убыток) от продаж — представляет собой денежный показатель, который формируется путем вычитания данных затрат на производство из данных о выручке от реализации товара. Данный показатель характеризует основную деятельность предприятия, и умелое управление ею.

При стабильности показателей оптовых цен идут рост данного вида прибыли, обосновывается это тем, что идет снижение суммарного показателя затрат на производство и продажу товаров.

Операционная прибыль в балансе состоит из трех элементов:

1. Прибыль, полученная от реализации продукции, оказанных услуг и работ.
2. Прибыль, полученная от реализации основных средств либо другого имущества организации.
3. Финансовый результат, полученный от различных операций внереализационного плана.

Управление операционной прибылью

Для управления операционной прибылью, нужно четко и грамотно уметь лавировать в системе «Взаимосвязи издержек, объемов реализации и прибыли» и/или проводить анализ безубыточности предприятия.

Руководителей для это используют аналитические данные маржинального анализа, которые по данным вышеуказанной системы дают прочные и основательные результаты.

Рентабельность операционной прибыли

Операционная прибыль дает возможность провести анализ рентабельности предприятия. Из нее идет формирование стимулирования труда, развитие предприятия как в производственном, так и социальном плане и т. п.

Аналитические данные собираются по всем показателя и данным деятельности предприятия:

• торговля;
• общественное питание;
• заготовки;
• транспорт и подобное.

Данные анализа позволят рассмотреть динамические данные прибыли, измерят влияние различных факторов на нее, позволят определить резервы для роста данных чистых доходов.

Стоит сказать и о влиянии на итоговые результаты финансовых показателей и внереализационных доходов, расходов и потерь. Обычно анализирование таких данных идет раздельно по доходным и расходным позициям.

Большинство из них будут иметь результативный показатель недочетов в ведении хозяйственной деятельности, что нельзя отставить без должного внимания.

Коэффициент операционной прибыли характеризует долевое соотношение показателя операционной прибыли в общем объеме всех продаж.

Валовая прибыль — операционные затраты = операционная прибыль.

Пример расчета операционной прибыли

Валовая прибыль равна 500 000 руб.

Операционные затраты составили 320 000 руб.

Итого наша операционная прибыль составит 180 000 руб.

Операционная прибыль предприятия. Простыми словами

Привет, на связи Василий Жданов в статье рассмотрим операционную прибыль предприятяи. В экономической теории под операционной прибылью (ОП) понимают прибыль, полученную предприятием по основной деятельности (ОД). Рассчитывается она как разность между валовой прибылью (ВП) и тратами по основной деятельности. Следует учесть, что:

1. По РСБУ в части терминологии ОП фактически приравнивают к прибыли от продаж. Посему зачастую ее называют результатом (доходом, убытком) от продаж, что связывается также с отображением ОП в финансовой отчетности.
2. ОП и прибыль до уплаты налогов, процентов (=EBIT) – это во многом схожие, но, по сути, отличные друг от друга показатели.

Важно! EBIT, в отличие от ОП, включает, помимо прочего, неоперационную прибыль. Т. е. те доходы и траты, которые не относятся к обычной, основной, деятельности. Если они отсутствуют, тогда ОП совпадает с EBIT.

Показатель ОП фигурирует в финансовой отчетности предприятия и используется при анализе его доходности, в оценке эффективности ОД предприятия. Например, с его участием калькулируют рентабельность продаж (ROS), чтобы узнать, какой процент ОП получает предприятие с конкретного объема продаж. Калькуляция ROS производится по общеприменяемой формуле:

Показатель ОП имеет решающее значение для инвесторов и немаловажен даже для небольшого субъекта хоз. деятельности.

Состав, отображение, приумножение операционной прибыли

ОП включает 3 составляющих компонента: себестоимость и объем проданной продукции, а также ее ассортимент. Формируется ОП на сч. 90, а в конце месяца списывается на финансовый итог (ДТ 90.9 КТ99). Отображается в отчете о финансовых результатах (ОКУД 0710002, Приказ Минфина РФ № 66н от 02.07.2010) по строке 2200. Данная строка так и называется, дословно: «Прибыль (убыток) от продаж». Для сравнения, EBIT, как принято, показывают по стр. 2300.

Помимо EBIT следует отметить еще ряд аналитических показателей, которые так либо иначе связаны с операционной прибылью. Прежде всего, это OIBDA, EBITDA, EBI.

Характеристика показателей
EBITDA	OIBDA	EBI
Определение: EBITDA – это объем прибыли до удержания трат по выплате налогов с процентами, а также износа с уже начисленной амортизацией. Применение: в связке с EBIT служит для оценки прибыльности, эффективности деятельности предприятия без учета амортизационных перечислений и вне зависимости от долгов	Определение: OIBDA – это операционный доход вместе с амортизацией ОС и НА, который калькулируется с участием операционной прибыли. Применение: его признают наибольшим индикатором рентабельности нежели EBITDA, т. к., по словам экономистов, неоперационные траты с доходами искажают показатель EBITDA	Определение: EBI – это разница между EBIT и процентами, начисленными за использование заемного капитала.Применение: это один из ключевых показателей операционной прибыли (ЧОП – чистая операционная прибыль)

Следует заметить, что некоторые предприятия не рассчитывают ОП. Тем не менее она является очень продуктивным, полезным показателем, поскольку четко показывает прибыльность предприятия с учетом конкретных совершенных трат.

Положительным результатом является увеличение показателя ОП. Это говорит о том, что доходы предприятия превышают траты. В целом рост прибыли подтверждает интенсивное развитие. Достигается подобный эффект комплексными мероприятиями и действиями, направленными как минимум на уменьшение переменных трат.

Обновление, модернизация оборудования, интенсивный труд, снижение издержек по управлению, расходных норм материалов – немногие составляющие процесса, позволяющего понизить себестоимость 1 ед. товара. Попутно обычно увеличивают объемы продаж, понижая цены на продукцию и привлекая тем самым покупателей.

По какой формуле рассчитывают операционную прибыль

Как уже было сказано выше, ОП – это разница между ВП и тратами по ОД (либо операционными тратами). Следовательно, общая формула для калькуляции ОП будет следующей:

Если детализировать эту формулу с учетом строк отчета о фин. результатах, то получится несколько иной вариант для калькуляции:

Валовая прибыль – показатель прибыльности предприятия, означает разницу между выручкой и себестоимостью реализованного товара (услуги). При этом себестоимость сбытого товара калькулируется для производителей и торговли по–разному.

Что касается операционных трат, то к ним причисляют: зарплату, транспортные расходы, аренду и прочие повседневные затраты предприятия, необходимые для осуществления деятельности, производства продукции.

Таким образом, для расчета ОП достаточно знать значение ВП и операционных трат (ОТ). Допустим, ВП = 300 000 рос. руб., а ОТ = 120 000 рос. руб. Отсюда следует ОП = 180 000 (300 000 – 120 000). Результат положительный. Если калькуляция покажет отрицательный результат, то это будет свидетельствовать об операционном убытке.

Пример 1. ОП с продажи часов

Магазин закупает часы у производителя, выставляет их на свои витрины для продажи. Покупатели приходят в магазин и покупают предложенную продукцию. Предположим, за отчетный период магазин продал часы на сумму 300 000 рос. руб. Это те деньги, которые покупатели заплатили за часы. Фактическая стоимость проданных часов (т. е. та цена, за которую магазин купил эти часы у производителя), составляет 150 000 рос. руб.

Отсюда следует, что валовая прибыль (ВП) = 150 000 рос. руб. (300 000 – 150 000). Это прибыль, которую магазин получил непосредственно после продажи часов. Из нее пока ничего не вычитали.

Между тем магазин совершал траты: на аренду помещения (25 000 рос. руб.), зарплату персоналу (45 000 рос. руб.). Начислены износ и амортизация (на витрины, кассовый аппарат) в сумме 3 000 рос. руб.. Прочие коммунальные траты составили 2 000 рос. руб.

Если все перечисленные траты вычесть из ВП, то получится ОП: 150 000 – 25 000 – 45 000 – 3 000 – 2 000 = 75 000 рос. руб. Это и есть прибыль, полученная магазином от торговых операций.

Пример 2. Калькуляция ОП за год на основе сведений из финансовой отчетности предприятия «Росфрезер»

Производственное предприятие «Росфрезер» изготавливает сверла для станков. Необходимо рассчитать показатель ОП за год, используя значение ВП и сведения по тратам, совершенным в указанный период. Данные, используемые в калькуляции, условны. Расчет производится по общей формуле (ВП–ОТ).

Название показателя	Строка в финанс. отчете	Годовые данные
ВП	2100	90 000
Коммерческие траты (КТ)	2210	6 000
Управленческие траты (УТ)	2220	20 000

В предложенном примере ОП= 90 000 – 6 000 – 20 000 = 64 000.

Что означает термин «операционный анализ»

Существует такое понятие, как «операционный анализ». Что примечательно, данный вид анализа признается коммерческой тайной и не разглашается сторонним лицам. Основывается этот метод на калькуляции и изучении нескольких базовых показателей и применяется в управленческом учете. Изучению, в частности, подлежат:

• порог рентабельности либо точка безубыточности либо критический объем производства, реализации (выручка, полученная предприятием, которая покрывает все траты при нулевой прибыли), т. е. у предприятия в данной ситуации нет ни прибыли, ни ущерба;
• операционный рычаг либо производственный, операционный леверидж (соотношение переменных и постоянных трат, которое влияет определенным образом на ОП, отображает превышение темпов роста прибыли над выручкой);
• запас финансовой прочности, показатель финансовой устойчивости (превышение выручки, полученной от продажи товара над порогом рентабельности, показывает до какой степени можно уменьшить производство, чтобы не нести при этом убытки).

Кроме этого, в процессе операционного анализа рассчитывают коэффициенты валовой маржи (КВМ) и изменения валовых продаж (КИВП). Первый показатель (КВМ) показывает, насколько предприятие способно покрывать собственные постоянные траты и, соответственно, получать ОП, т. е. прибыльность продаж. Второй (КИВП) позволяет проанализировать динамику изменений. С его помощью можно охарактеризовать изменения объема валовых продаж, произошедших в текущем и предшествующем периодах.

Операционный анализ используется при планировании и прогнозировании работы предприятий. С его помощью можно выяснить наиболее приемлемые цены на продукцию, самые прибыльные, рентабельные и самые убыточные товары, наиболее значимые строки по тратам и способы влияния на них и др. Это своего рода поиск наиболее оптимальных подходящих сочетаний между переменными тратами, стоимостью и объемами продаж.

Показатель ОП применяется как один из важных составляющих элементов данного анализа. С его участием также определяют рентабельность продукции по видам, влияние себестоимости на ценообразование, запас финансовой прочности предприятия, минимально допустимый объем производства (продаж), соответствующий точке безубыточности, влияние объемов производства на траты и др.

Операционный анализ нередко именуют анализом безубыточности. Данное название говорит само за себя. С его помощью можно скалькулировать нужное число продаж, при котором у предприятия не будет ни убытка, ни прибыли. Чтобы выжить в сложившейся финансовой ситуации, предприятию необходимо преодолеть, превзойти эту точку безубыточности.

Каких ошибок следует избегать при определении показателя ОП

Показатель ОП не так уж и часто можно встретить на практике. Некоторые вообще считают, что он не свойственен для российского бух. учета, т. к. он не отображается в бух. балансе. Зачастую его смешивают, путают с иными экономическими показателями. Но, поскольку это все же прибыль, точнее, один из видов прибыли, которая показывает, характеризует финансовый итог предприятия, то игнорировать его не уместно. А во избежание ошибок следует принять к сведению следующие факты.

Факт первый. Зачастую выручку отождествляют либо путают с прибылью. Это два абсолютно разных понятия. Выручка – это все денежные поступления, которые предприятие получает из разных имеющихся источников (продажа товаров, услуг). Прибыль – это экономическая выгода предприятия, которая предполагает снижение полученной выручки на определенные траты.

Например, если из выручки вычесть себестоимость товара (т. е. все траты, которые пошли на его изготовление), то получится валовая прибыль. Далее, если из выручки отнять себестоимость, а также коммерческие и управленческие траты, то в результате получится операционная прибыль.

Факт второй. С чистой прибылью знакомы все экономисты, но даже и ее иногда отождествляют с операционной. ЧП – всегда конечный финансовый результат предприятия. Это часть прибыли, оставшаяся после уплаты всех общеобязательных бюджетных платежей и которую можно распределять (на дивиденды, фонды) Существенное влияние на нее оказывают объемы ВП и налоговые суммы. ОП – это прибыль только от операционной, основной деятельности. ОП не учитывает траты и доходы, не имеющие отношение к названой деятельности, а также налоги с финансированием (см. определение и характеристику данного показателя выше).

Ответы на часто задаваемые вопросы

Вопрос №1: Что является переменными и постоянными тратами?

Переменные траты – это те, размер которых напрямую зависит от объема выпускаемой продукции. Например, траты на материалы либо топливо. Им обычно противопоставляют постоянные траты, независимые от объема выпуска. Таковыми являются, к примеру, амортизационные перечисления и аренда. К сведению, если суммировать и те, и другие, то получатся общие расходы.

Что такое операционная прибыль, как ее рассчитать

Финансовые отчеты любых организаций обладают таким показателем, как операционная прибыль. Она позволяет увидеть, насколько привлекательна в инвестиционном плане та или иная фирма. С ее помощью возможен расчет, какую прибыль получает организация от осуществляемой деятельности. Далее о том, что представляет собой операционная прибыль и какими особенностями она обладает.

Что такое операционная прибыль

Операционная прибыль – это важнейший показатель того, в каком финансовом положении находится тот или иной субъект. Расчет осуществляется таким образом – это разница между прибылью валового типа и затратами по главной деятельности.

Многие считают, что такая прибыль – это то же самое, что и прибыль до налоговой уплаты. Но это не так. Эти показатели отличаются тем, что при подсчете второго параметра происходит учет и неоперационной прибыли. Другими словами, доходов, расходов от второстепенных видов деятельности. Если же их просто нет, тогда да, показатели имеют идентичные значения.

Формула расчета операционной прибыли

В состав этого показателя входят такие составляющие:

1.  Объем того, что было реализовано.
2.  Показатели себестоимости проданной продукции, их стоимость оптом и в розницу.
3.  Перечень всех товаров.

Все элементы, входящие в состав рассматриваемого нами показателя, включают в себя и более мелкие компоненты. Допустим, себестоимостью продукции считаются и материалы, используемые для ее изготовления, амортизационный процесс главных финансов, зарплата работников и иные затраты, касающиеся производственного процесса и продажи конечных услуг.

Расчет операционной прибыли

Как рассчитать данный параметр

Для расчета показателя операционной прибыли (OP) всегда используется следующая формула:

OP = GP + OR – OE, где:

OP является операционной прибылью;
GP является валовым доходом;
OR являются операционными доходами (в балансе предприятия);
ОE являются операционными расходами.

Изучим более детально саму процедуру, по которой происходит вычисление рассматриваемого параметра:

1.  Задача первая – определение операционных расходов. Речь идет о сумме, направляемой на выплату заработной платы работникам, а также об организационных затратах, финансовых обязательствах и иных издержках коммерческого типа.
2.  После осуществляем расчет операционных доходов. Сюда входят поступления учреждения арендного, патентного и процентного типа.
3.  Для определения валового дохода учитывается общая выручка, из которой обязательно высчитывается себестоимость.
4.  Все итоговые числа вставляем в формулу. Таким образом, расчет готов.

Что называют операционным анализом

Операционная прибыль является элементом соответствующего анализа, отвечающего на следующие вопросы:

1.  При уменьшении каких затрат учреждения будет получен самый заметный эффект?
2.  Какой минимум (по производственному объему) позволит предприятию обойтись без убытков?
3.  Насколько рентабельны различные товары и услуги?
4.  Какое влияние оказывают производственные объемы на затраты, налогообложение и иные важные параметры?
5.  Насколько рентабельны филиалы, с учетом распределения на них стандартных затрат (или без их учета)?
6.  Каков показатель себестоимости? Оказывает ли он влияние на образование цен?
7.  Какой финансовой прочностью обладает учреждение?

Другими словами, операционная прибыль формируется таким образом: посредством управления над расходами.

Она дает возможность оптимизировать следующие показатели:

1.  Стоимость продукции.
2.  Меняющиеся и регулярные разновидности затрат.
3.  Производственные объемы.

Рассматриваемый нами метод таков: происходит обработка не одного, а нескольких таких инструментов. Речь идет об анализе финансового характера, учете расходов, опытах маркетингового типа и так далее. Этот способ пользуется огромной популярностью.

Управляя расходами, нужно учитывать огромное количество разных результатов, выявленных путем мониторинга, анализа и структурирования издержек. Данная процедура делится на такие этапы:

1.  Сперва анализируются и измеряются все затраты.
2.  Далее они контролируются и снижаются.

Оба этапа считаются обязательными, должна соблюдаться последовательность совершаемых действий.

Важный момент: операционный анализ дает возможность управлять расходами на первой стадии.

Благодаря этому параметру возможен расчет:

1.  Нижнего предела на краткий интервал времени. Это стоимость, способствующая покрытию расходов переменного типа. Показатель параметра в такой ситуации рассчитывается, исходя из части расходов переменного типа.
2.  Нижнего предела на длительный интервал времени. Это стоимость, дающая возможность гарантировать реализацию без убытков. Показатель идентичен товарной себестоимости.

Оптимальная стоимость товаров, в большинстве случаев, располагается между обозначенными параметрами.

Чтобы оптимизировать издержки производственного процесса в учреждении, нужно вычислить себестоимость всех товаров и услуг.

При классификации процедуры расчета расходов учитываются цели. Наши цели подразумевают использование таких способов вычисления:

1.  Можно вычислить полную себестоимость. Этот способ предполагает распределение расходов между теми товарами и услугами, которые были реализованы и которые не были реализованы.
2.  Можно вычислить непосредственные расходы. В таком случае группировка расходов бывает двух типов: постоянные и меняющиеся. К проданной продукции относят исключительно затраты постоянного характера.

Отличаются эти способы только распределением постоянных расходов на исчисляемые промежутки времени.

Если предел получается краткосрочным, происходит учет способа расчета непосредственных расходов. У него есть определенные преимущества: он дает шанс выяснить, каким образом взаимозависимы производственные объемы, себестоимость и извлекаемая выгода. Есть и другой вариант – можно просто проанализировать, каким образом меняются разновидности расходов в момент изменения производственных объемов. Благодаря второму методу можно расширить учет. Он способствует детальному анализу, учету и принятию более грамотных решений.

Если определяется долгосрочный предел, происходит учет способа выявления полной себестоимости. Благодаря распределению расходов между продукцией, которая была реализована и между продукцией, которую сбыть не удалось, возможен учет влияния затрат конкретно на саму процедуру сбыта товаров. Таким образом, можно получить сведения о том, какова ее себестоимость.

Операционный анализ предполагает использование обоих способов расчета. Здесь стоит отметить такой важный момент: если использовать оба этих метода одновременно, можно вычислить, как именно влияют на извлечение выгоды следующие составляющие:

1.  Объем и перечень расходов.
2.  Производственный объем.
3.  Стоимость товаров.
4.  Объем продаж.

Стоит отметить, что каждый из них обладает своими нюансами и особенностями, которые также нельзя оставлять без внимания.

Операционный анализ дает возможность управлять расходами на первой стадии

С помощью рассматриваемого нами показателя возможно вычисление таких факторов:

1.  Какие товары приносят наибольшую и наименьшую прибыль?
2.  Какие расценки на продукцию являются наиболее оптимальными?
3.  Что можно отнести к самым серьезным статьям расходов?
4.  Насколько рентабельна продукция, каков показатель ее себестоимости? Этот пункт изучается в обязательном порядке – это важно для ценообразования.
5.  При помощи каких методов можно оказывать воздействие на наиболее серьезные статьи расходов?

Каким образом осуществлять грамотное управление формированием операционной прибыли

Если Вы желаете выстроить грамотное управление формированием операционной прибыли, потребуется решить такие задачи:

1.  Сперва вычислите, какой объем продажи товаров должен быть для обеспечения безубыточной операционной деятельности в течение конкретного промежутка времени. Говоря простыми словами, нужно сделать расчет точки безубыточности. Этот показатель достигается в том случае, если размер операционной прибыли сравнивается с размером операционных расходов.
   Важный момент! Данные точки бывают разными – все зависит от того, каким является период – длительным либо краткосрочным. Разница в следующем: затраты переменного типа в интервале долгосрочного типа, в большинстве случаев, не такие серьезные, чем затраты в интервале краткосрочного типа. Причина заключается в следующем: этому способствует эффективное ресурсное применение. Затраты постоянного типа в интервале долгосрочного типа регулярно становятся все больше и больше. Объяснение простое – объемы также постоянно увеличиваются.
2.  Теперь второй этап – вычисление объемов продаваемых товаров, требуемых для извлечения выгоды по плану. Возможен еще один вариант – прогноз плановой прибыли с учетом текущих объемов.
3.  Далее должно быть осуществлено вычисление запаса прочности, то есть, показателя продаж, позволяющего организации не отправится в минус. Данный параметр – ключевой фактор всего ценообразования.
4.  И, наконец, расчет того, может ли быть увеличена чистая операционная прибыль, если предприятие снизит все расходы.

Операционная прибыль очень важна как для руководителей организации, так и для вероятных инвесторов. Благодаря этому параметру можно дать оценку, насколько данное учреждение является привлекательным с финансовой точки зрения.

Управлять формированием этого параметра обязательно нужно. При этом речь идет о крайне важном процессе, затрагивающем все сферы деятельности учреждения – и покупку материалов, и выплату заработных плат. Сюда даже входит оформление аренды помещений производственного типа и дебиторский мониторинг.

Сформировать операционную прибыль – не значит, просто рассчитать объем сбыта, требуемый для торговли без убытков. В состав этой процедуры входит и поиск способов увеличения объемов продаваемых товаров и услуг. Наиболее оптимальные способы для улучшения данного параметра – это проведение грамотной политики по ассортименту, улучшение качества продаваемых товаров и оптимизация расходов. Именно эти три составляющие являются самыми главными.

Таким образом, из нашей статьи Вы узнали о том, что представляет собой прибыль от операционной деятельности, каким образом ее можно рассчитать, и на что следует обратить внимание. Кроме того, из нашей статьи Вы узнали о том, каким образом можно осуществлять грамотное управление формированием операционной прибыли. Надеемся, что информация принесла Вам пользу!

, пожалуйста, выделите фрагмент текста и нажмите Ctrl+Enter.

Мой метод анализа отчета о прибылях и убытках

Отчетность, как бикини, открывает, но не все.

Продолжаем читать отчетность компании. Разобравшись с балансом, можно переходить к более важному отчету компании — о прибылях и убытках. Почему более важному? Потому что именно прибыль (а точней, ее рост) толкает курс бумаг вверх и умножает доходы акционера. Конечно, акции могут расти и на ожиданиях, но такой авантюрный разгон меня не вдохновляет. Рынок — не казино, а акции — не игральные фишки: за каждой из них стоит реальный бизнес, который инвестору следует знать. И изучение отчета о прибылях и убытках как раз способствует этому знанию. 

• Справка: Отчет о прибылях и убытках (Income Statement) отражает эффективность работы компании, позволяя судить о размере выручки за отчетный период (месяц, квартал или год) и расходов, связанных с ее получением.

Где найти отчет о прибылях и убытках?

Найти финансовые отчеты, в том числе, и отчет о прибылях и убытках, можно на сайте компании в разделе Investor’s relations (Связь с инвесторами) или на финансовых ресурсах вроде Yahoo! Finance, Morningstar.com или Wall Street Journal.

На финансовых сайтах нужно ввести в строку поиска тикер компании, перейти в раздел Financials (Финансы) и выбрать Income Statement (Отчет о прибылях и убытках). На примере компании Intel Corp. данные ссылки выглядят так:

• Сайт компании
• Yahoo! Finance
• Morningstar.com

Из чего состоит отчет о прибылях и убытках?

Состав и принцип формирования отчета о прибылях и убытках проще понять, если знать, из чего в бизнесе складывается доход и как образуется чистая прибыль. Подробней об этом я пишу здесь, но по ходу обзора мы рассмотрим этот процесс.

В самой верхней строке отчета отражается выручка от продаж (Revenue/Sales), а ниже идут данные о понесенных затратах (Expenses), которые в той или иной мере повлияли на результат — величину чистой прибыли (Net Income) или убытка (Loss).

При этом, согласно принципу начисления, все доходы и затраты в отчете отражаются в момент их совершения, а не в момент получения оплаты. Другими словами, у компании может быть «бумажная» прибыль, но отсутствовать кэш. Для инвестора понимание этого принципа — архиважный момент. Он напоминает ему о том,  что прибыль компании и реальные деньги не есть одно и то же.

Состав основных статей отчета о прибылях и убытках

Revenue/Sales (Выручка от продаж): объем чистой выручки (за минусом скидок и возвратов товаров), которую компания получила за отчетный период от реализации товаров и/или услуг, в том числе при продаже в кредит, то есть с отсрочкой платежа.

• О том, какую долю в объеме выручки составляют продажи в кредит, можно понять по динамике статьи баланса Net Receivables (Дебиторская задолженность) — о ней речь шла здесь.

Cost of Revenue (Себестоимость): расходы, которые компания понесла для того, чтобы произвести продукцию и/или предоставить услуги. Это переменные (прямые) затраты, и называются они так потому, что их уровень изменяется вместе с объемом продаж. К ним относятся затраты на товары, сырье и материалы, сдельная зарплата рабочих, оплата электроэнергии, транспортные расходы. Разница между выручкой от продаж и объемом переменных затрат образует величину маржинальной или валовой прибыли.

• Gross Profit (Валовая прибыль) = Revenue (Выручка) — Cost of Revenue (Себестоимость)

За счет валовой прибыли бизнес покрывает свои операционные расходы и по ее величине можно судить о том, насколько компания способна себя содержать.

Операционные расходы (Operating Expense, сокр. OPEX): накладные расходы на ведение бизнеса, организацию и развитие продаж. Такие затраты называются постоянными (косвенными), потому что их уровень не зависит от объема продаж или производства. В состав операционных расходов в отчете о прибылях и убытка входят следующие статьи:

• Research Development (Расходы на разработку и исследования): денежные средства, направляемые компанией на изучение, развитие и создание новых продуктов.

• Selling General and Administrative (Коммерческие и административные расходы): затраты, связанные с продажей товаров и ведением бизнеса (аренда и содержание офиса, реклама, услуги связи, заработная плата сотрудников).

• Non Recurring и Others (Разовые и прочие) расходы: нерегулярные затраты и расходы, не связанные с основной деятельностью компании. Сюда могут быть отнесены судебные издержки, затраты на открытие/закрытие подразделений.

Разница между валовой прибылью и объемом постоянных затрат дает величину операционной прибыли или убытка (Operating Income/Loss).

• Operating Income (Операционная прибыль) = Gross Profit (Валовая прибыль) — Operating Expense (Операционные расходы)

Величина операционной прибыли характеризует эффективность операционной (основной, текущей) деятельности компании, то есть той, ради которой она и создавалась.

Операционная прибыль, прочие доходы и расходы в совокупности формируют прибыль до налогов и процентов (Earnings Before Interest and Tax, EBIT). Ее величина определяется правилами финансового учета и может не совпадать с прибылью, рассчитываемой по налоговым правилам (разница между ними приводит к возникновению отложенных налоговых обязательств).

Далее из операционной прибыли в отчете вычитаются следующие статьи:

• Other Expenses Net (Прочие расходы).
• Interest Expense (Расходы на выплату процентов): затраты компании по обслуживанию заемных средств и долговых обязательств (кредитов, ссуд, облигаций).
• Income Tax Expense (Сумма налога на прибыль): расходы компании на выплату подоходного налога.
• Minority Interest (Инвестиции в зависимые компании): расходы компании на участие в дочерних организациях.

В результате чего образуется чистая прибыль от операций (Net Income From Continuing Ops) — доход, получаемый компанией от ее основной деятельности.

Время от времени в отчете о прибылях и убытках могут появляться единовременные расходы (Non-recurring Events), включающие такие статьи, как:

• Discontinued Operations (Прекращенная деятельность): расходы, понесенные компанией в случае прекращения одного из ее видов деятельности.
• Extraordinary Items (Чрезвычайные события): расходы, возникшие вследствие нетипичных событий, повторение которых маловероятно (например, стихийное бедствие).

Чистая прибыль или убыток (Net Income/Loss) является итогом отчета, а ее величина переносится на счет нераспределенной прибыли в балансе и увеличивает (или уменьшает) размер собственного капитала (Stockholders' Equity) компании, чем, собственно, связывает два этих отчета.

Как анализировать отчет о прибылях и убытках

Начинать анализ отчета о о прибылях и убытках необходимо с того, что генерит бизнесу прибыль, то есть с продаж (Sales/Revenue). Они для компании — главный источник дохода. И первое, что здесь важно понять, растут они или снижаются. Выявить тренд мне помогают данные по выручке за 3-5 лет и в предыдущих кварталах. Найти их в процентном и абсолютном значениях можно на сайте Morningstar.com в разделе Financals. На примере компании Intel Corp. они выглядят так.

Далее, как и в случае с балансом, я провожу горизонтальный и вертикальный анализ, и выясняю, какие статьи отчета изменились больше всего и как их изменение повлияло на результат.

Анализ продаж

Анализируя результаты продаж, я учитываю влияние сезонности и экономических циклов, а если компания ведет бизнес за рубежом, то и колебания курсов валют. Затем темпы роста продаж я соотношу с размером инфляции. Это мне позволяет понять, был ли в компании реальный рост. Так, если при 5%-ной инфляции выручка прирастала на 3%, то никакого роста не произошло, так как доход от продаж не покрыл даже инфляцию.

• Вывод 1: На объем выручки от продаж и темп ее роста могут влиять цикличность бизнеса, сезонность спроса, изменение уровня инфляция и колебания курсов валют.

Далее темпы роста продаж я сравниваю с динамикой себестоимости (Cost of Revenue/Cost of Goods Sold): их изменение должно быть пропорционально объему продаж. Другими словами, себестоимость и продажи должны прирастать схожими темпами. Опережающий рост выручки над себестоимостью — хороший знак. Если же себестоимость растет быстрее продаж, это снижает маржу и повышает риски убытка при дальнейшем падении продаж.

В свою очередь, рост себестоимости без увеличения продаж ухудшает рентабельность бизнеса и повышает инвестиционные риски. Для того, чтобы оценить эти риски, я всегда стараюсь понять, что привело к увеличению себестоимости. Это может быть рост затрат на сырье и материалы или (что хуже) снижение цен.

• Вывод 2: Опережающий рост себестоимости относительно темпов роста продаж — предвестник возможного снижения наценки и, как следствие, валовой прибыли и доходности бизнеса.

Валовый или маржинальный доход называют еще суммой покрытия, так как это — та часть выручки, которая остается в компании на покрытие ее постоянных затрат. И уровень этих затрат напрямую влияет на размер чистой прибыли и рентабельность инвестиций. Поэтому следующее, что я анализирую — это затраты.

Анализ затрат

Оценивая долю каждого вида затрат в общем объеме расходов (Total Operating Expenses), я прежде всего смотрю на коммерческие (Selling General and Administrative Expences) и расходы на исследование и разработку (Research Development). Их величину и изменение я соотношу с профилем компании.

Очевидно, что для производственных и технологичных компаний, вроде Intel, основной объем затрат должен приходиться на разработку, а не продажи и продвижение. В то время, как для торговой компании, вроде Weight Watchers, наоборот, на стимулирование сбыта.

Об эффективности данных затрат я сужу по темпам роста продаж. Так, если коммерческие затраты растут быстрее, чем выручка, то это значит, что расходы на продвижение себя не оправдали и всплеска продаж не произошло.

При этом резкое увеличение затрат на разработку, особенно на фоне растущих расходов на амортизацию (Depreciation & Amortization Expense), может указывать на изменения на рынке. Например, это хорошо видно в отчетах Intel за 2009-2013 гг, когда мобильные технологии полностью изменили рынок ПК.

• Вывод 3: Превышение темпов роста расходов над приростом продаж угрожает устойчивости компании, а продолжение такой динамики может стать причиной банкротства.

Анализируя неоперационные (внереализационные) расходы компании, я оцениваю такие статьи, как Interest Expense (Расходы на выплату процентов) и Income Tax Expense (Сумма налога на прибыль). По статье Income Tax Expense можно узнать, сколько компания платит налогов.

В свою очередь, статья Interest Expense (Расходы на выплату процентов) позволяет понять, использует ли бизнес заемные средства и сколько платит за их привлечение. Для того, чтобы выяснить, насколько легко компании обслуживать долг, я рассчитываю коэффициент покрытия процентов.

• Коэффициент покрытия процентов = Прибыль до уплаты процентов и налогов / Проценты по обслуживанию долга.

Чем ниже коэффициент покрытия процентов, тем выше риски инвестора. При коэффициенте

Операционная прибыль: формула по балансу, методы расчета

Операционная прибыль — это прибыль от основной деятельности, которая равна разности между нетто-выручкой (выручка, уменьшенная на размер налога) и расходами между валовой прибылью и операционными затратами.

Другими словами, операционная прибыль — это прибыль от продаж (не путать с выручкой!).

Этот вид прибыли всегда вызывает пристальное внимание потенциальных инвесторов, потому, что именно он оценивает эффективность основной деятельности предприятия. Этот показатель является решающим при принятии решения об инвестировании, и в большинстве случаев определяется в крупном бизнесе.

Но и для небольшого субъекта хозяйственной деятельности, операционная прибыль может представлять большой интерес.

Этот вид прибыли иногда отождествляют с доходом до налогообложения. Это не совсем правильно. Операционная доходность несколько больше, но иногда эти показатели совпадают. Если сумма выплачиваемых процентов существенна, то полезно посмотреть и этот вид доходности.

Читайте по теме: Что такое экономика?

Операционная прибыль представляет собой разницу между валовой прибылью, и суммой операционных накладных расходов. Она является доходом до перечислений налогов и процентов по заемным средствам.

Формула

ОП = ВП – ОР

, гдеПО – операционная доходность,ПВ – валовая прибыль,РО – операционные расходы.

Валовая прибыль

Валовая прибыль — это основной показатель успешности хозяйственной деятельности любого производства. Этот доход получается, если от выручки за реализованную продукцию отнять ее себестоимость.

Для того, чтобы правильно его определить, необходимо учитывать все расходы на себестоимость.

Зная все затраты, в том числе переменные, на изготовление продукции, можно объективно оценить перспективы развития предприятия.

К ним можно отнести:

• амортизационные отчисления за все основные фонды;
• оплата горючих материалов;
• выплаты по кредитам, займам;
• расходы от списания основных средств (кроме денежных);
• плата за пользование различными видами интеллектуальной собственности.

Логично предположить, что увеличение валовой прибыли, и уменьшение операционных накладных выплат, положительно скажется на размере показателя операционная прибыль.

С целью увеличения операционной прибыли необходима серьезная деятельность для снижения переменных затрат. Увеличение интенсивности труда, модернизация оборудования, вплоть до полной замены непроизводительных операций. Кроме того, необходимо добиваться снижения норм расхода основных и второстепенных материалов, издержек на управление и руководства производством.

Все эти действия помогут снизить себестоимость единицы продукции, а значит поспособствуют росту прибыли.

Большое значение для формирования операционной прибыли в количественном выражении, имеют объемы продаж. Если их наращивать, при этом занимаясь вопросами снижения цен на единицу продукции, то это позволит привлечь дополнительно покупателей. Ведь конкурентоспособность изделий повысится, а это, в свою очередь, приведет к увеличению массы прибыли. Также увеличится операционная прибыль.

Операционная прибыль

Операционную прибыль многие предприятия вообще не рассчитывают. Тем не менее, он исключительно полезен для оценки эффективности хозяйственной деятельности. Операционная прибыль четко показывает доходность предприятия с учетом определенных его затрат.

Прибыль – это конечный результат предпринимательской деятельности. Если от выручки за реализованную продукцию отнять ее себестоимость, то получим валовую прибыль. Именно прибыль позволяет предприятию развиваться, обеспечивает его рабочий коллектив, и является источником для пополнения государственного бюджета.

Прибыль, в том числе операционная прибыль, является показателем, характеризующим экономическую эффективность действий субъекта хозяйствования. Ее положительная динамика, говорит о том, что доходы превышают затраты. Кроме того, она имеет стимулирующую функцию, ибо является основным элементом ресурсов предприятия. И главное, она пополняет разные бюджеты.

В процессе развития предприятия прибыль должна расти. Положительная динамика говорит об интенсивном его развитии. В случае необходимости, на стадии «выживания», прибыль должна поддерживаться за счет поиска и внедрения научно – технических новинок. Предпринимательская деятельность, и способность к риску очень важны, но не менее важным фактором является благоприятное стечение обстоятельств.

В зависимости от методов учета различают множество видов прибыли: валовая, операционная прибыль, доходность от реализации продукции, прибыль до налогообложения, прибыль от обычной деятельности, чистый доход. И это еще далеко не все виды прибыли.

Операционная прибыль: формула

Определить уровень эффективности деятельности по бизнес-проекту поможет чистая операционная прибыль после уплаты налогов. Для инвесторов и учредителей это основной показатель рентабельности компании и инвестиционной привлекательности. Повлиять на размер формируемой прибыли руководство предприятия может через:

• увеличение доходных операций за счет наращивания товарооборота;
• рационализацию переменных расходов путем внедрения инновационных технологий, оптимизации логистических маршрутов;
• минимизацию накладных трат.

Операционная прибыль: определение

Понятие операционного вида прибыли предусмотрено для идентификации результатов работы компании по основному направлению деятельности. За основу при расчете этого показателя принимается совокупная выручка в денежном выражении, полученная после реализации изготовленных изделий, перепродажи товаров.

Когда определяется операционная прибыль, формула расчета не должна учитывать суммы финансовых потоков и инвестиционных средств. Последовательность вычислений следующая:

• выводится итоговое значение выручки;
• находится показатель валовой прибыли (из выручки вычитаются суммы себестоимости по реализованной продукции);
• как рассчитать операционную прибыль – итог валовой прибыли уменьшается на понесенные затраты по реализации партий товаров конечным потребителям.

Валовая прибыль призвана показать степень влияния на рентабельность производства себестоимости изделий. Операционный показатель прибыльности дает возможность сделать данные о результатах деятельности более объективными. Уровень налоговой нагрузки и возможные действия фискальных органов на значение этого вида прибыли не оказывают влияния.

Расходы в вычислениях должны быть приняты только в той части, которая имеет отношение к реализованной партии товаров. Учитываемые расходные статьи классифицируются по таким категориям:

• переменные затраты в форме себестоимости;
• накладные траты, направленные на оплату аренды помещений, лицензий и сертификатов.

Как посчитать операционную прибыль, если в учете имеются обороты по процентам от займов, инвестиционных вложений – их значения не учитываются в расчете требуемого показателя. Конечная формула выглядит так:

• Операционная прибыль = Выручка – Переменные затраты – Накладные расходы

Чистая операционная прибыль: определение и расчет

Для повышения объективности и наглядности показателя финансового результата деятельности операционную сумму прибыли корректируют на сумму произведенных налоговых платежей. Это позволяет определить, какая часть доходов останется компании для распоряжения после полного комплекса расходов на производственные нужды и погашение налоговых обязательств. Для реализации такой задачи выводится чистая операционная прибыль, формула ее расчета предполагает уменьшение операционной прибыли на объем перечисленного налога на прибыль.

Если перед инвестором стоит выбор между несколькими проектами в разных регионах или странах, этот показатель поможет ему определить:

• какой бизнес будет более рентабельным;
• на каких территориях максимально благоприятные условия для реализации коммерческих задумок;
• как скажется фискальная нагрузка на получаемых дивидендах.

Отражение прибыли в отчетности

Операционная прибыль в балансе – строка для этого показателя в отчете не выделена. Его проще выводить по данным из отчета о прибылях и убытках (финансовых результатах). Для этого используют значения строк:

• выручки (код строки 2110);
• себестоимости по продажам (данные из строки с кодовым обозначением 2120);
• коммерческих затрат (в отчете это строка 2210);
• управленческих трат (из графы под шифром 2220).

Как считается операционная прибыль в управленческом учете – по натуральным измерителям объема продаж, актуальным ценам товарных позиций и полным суммам себестоимости. Формула для вычислений имеет вид:

• Объем продаж х Уровень цены – Объем продаж х Себестоимость.

Чистая операционная прибыль по ОФР выводится путем нахождения разницы между значениями таких строк отчета:

• 2110 (итог по выручке) – 2120 (себестоимость реализации) – 2210 (коммерческие виды произведенных трат) – 2220 (расходы на управленческие цели) + 2310 (доходы, которые были получены предприятием от участия в капитале других организаций) + 2320 (размер процентов, подлежащих получению) – 2330 (проценты, начисленные и подлежащие уплате третьим лицам) + 2340 (доходы из разряда прочих) – 2350 (расходы из категории прочих) – 2410 (величина налога на прибыль) + (-) строка 2430 + (-) строка 2450 – 2460 (прочее).

Чистая операционная прибыль после налогообложения покажет по итогам вычислений объективный уровень рентабельности проекта. Инвесторы предпочитают оценивать риски и перспективы путем сопоставления разных видов прибыли. Операционная прибыль в балансе не отражается, ее невозможно определить на основании данных только этого отчета. Причина в том, что балансовая форма выводит значения показателей на определенную дату путем вынесения в строки конечных сальдо по счетам. Отчет о финансовых результатах удобен тем, что в нем раскрываются накопленные за отрезок времени суммы.

Операционная прибыль: что это такое и как ее рассчитать

Чистая операционная прибыль – не только один из ключевых показателей управленческого учета. От прямых и операционных расходов, учитываемых при определении прибыли от операционной деятельности, зависит корректность исчисления налога на прибыль. Как правильно рассчитать коэффициент, конкретную формулировку которого не дает ни один нормативный акт, читайте в публикации.

Что такое операционная прибыль предприятия и из чего она складывается?

Операционная прибыль складывается из разницы между выручкой от продаж и расходами, связанными с основной деятельностью предприятия – прямыми и операционными. По-другому прибыль от основной деятельности можно посчитать, отняв от величины маржинальной прибыли сумму операционных расходов.

Другими словами, операционная прибыль показывает, сколько рублей прибыли приходится на один рубль маржинального дохода.

Нажмите, чтобы узнать больше об услуге аутсорсинга управленческого учёта

Доля прибыли в величине маржинального дохода для финансово устойчивой компании составляет 30-40%. Отталкиваясь от этого показателя, можно сформировать плановый бюджет доходов и расходов на определенный период и даже отразить необходимое соотношение маржинального дохода и прибыли во внутреннем регламенте организации. Кроме того, данный коэффициент используют для прогнозирования необходимого для конкретной организации объема продаж, прибыли и доли себестоимости в цене на продукцию – учитывая заданные ограничения и специфику этой компании.

Понятие операционной прибыли и EBIT (Earnings Before Interest and Taxes), прибыли до уплаты налогов и процентов, не всегда совпадают по своему принципиальному для организации значению.

Показатель EBIT, в отличие от операционной прибыли, включает в себя доходы и расходы и от неосновных видов деятельности. Но если таковые у предприятия отсутствуют, то смысл этих коэффициентов для оценки эффективности работы организации совпадает. Следовательно, операционная прибыль более точно отражает рентабельность основных производственных процессов компании.

Значение маржинального метода учета для операционной прибыли

Маржинальный метод управленческого учета – включение затрат в себестоимость продукции по определенному признаку, например, по зависимости расходов от объема производства – позволяет найти взаимосвязь между изменением объемов различных затрат и операционной прибылью. Точка безубыточности для определенной компании рассчитывается путем управления постоянными затратами и вычислению себестоимости по заданным ограниченным переменным затратам.

Благодаря этому способу оценки «поведения» операционной прибыли становится ясно: данный коэффициент растет при увеличении доли постоянных затрат в общей сумме издержек. И уменьшается, если увеличиваются удельные переменные затраты.

В любом расчете, где задействованы определенные статьи затрат, нужно учитывать нормы статьи 252 Налогового кодекса РФ. В ней сгруппированы все издержки организации, влияющие на исчисление налога на прибыль. Классификация расходов зависит от выбранного в учетной политике метода признания таких расходов. Другими словами, от того, какой именно метод учета – кассовый или начисления – применяет компания. Если налоговики посчитают, что расходы систематизированы неправильно, и налогооблагаемая база искажена, доначислений и штрафов не избежать.

В рамках бухгалтерского обслуживания специалисты 1C-WiseAdvice не только ведут налоговый учет с учетом официальных и негласных требований ФНС, но и предоставляют руководителю и собственнику компании необходимые данные для управленческого учета.

Как рассчитать операционную прибыль: формула по балансу

Рост операционной прибыли достигается за счет роста маржинальной прибыли и снижения операционных расходов. Соответственно, формулу расчета операционной прибыли можно отразить следующим образом:

ОП = МП – ОР, где:

• МП – маржинальная прибыль,
• ОР – операционные расходы.

Планировать операционные расходы можно, исходя из показателя рентабельности маржинальной прибыли (РМП), который рассчитывают по следующей формуле:

Данный показатель особенно важен для планирования бюджета доходов и расходов компании, в которой большая часть маржинального дохода расходуется на покрытие операционных расходов.

Расчет чистой операционной прибыли

Рассмотрим расчет на примере.

Пример

Предприятие «Деталь — Пластик» производит одноразовую посуду. Маржинальная прибыль организации за отчетный период составила 730 тыс. руб. Сумма операционных расходов – 490 тыс. руб. Таким образом, операционная прибыль производителя составляет 240 тыс. руб. (730 000 – 490 000 = 240 000).

Следовательно, доля операционной прибыли в величине маржинального дохода – 32,8%, то есть «Деталь- Пластик» является финансово устойчивой компанией.

Мы готовы предложить вам готовые шаблоны управленческой отчетности и «заточить» их под специфику вашего бизнеса, используя наш лучший опыт в этой области. Если в вашей организации уже разработана определенная форма, специалисты 1C-WiseAdvice подготовят в рамках бухгалтерского обслуживания данные для управленческого учета таким образом, чтобы вы смогли могли максимально точно и объективно оценить рентабельность и эффективность управления активами организации.